Ощадна облігація, пов'язана з інфляцією (I Bond)

Що таке ощадна облігація, пов'язана з інфляцією (I Bond)

Інфляційні ощадні облігації (I-облігації) - це боргові цінні папери, випущені урядом США, аналогічні звичайним ощадним облігаціям. Вони суттєво відрізняються від цінних паперів, захищених від інфляції казначейства (TIPS), хоча, як і TIPS, сума виплачених відсотків коригується залежно від рівня інфляції.

На відміну від TIPS, ощадні облігаційні зобов'язання, пов'язані з інфляцією, також відомі як облігації серії I, є інвестиціями з дуже низьким рівнем ризику, які зазвичай продаються роздрібним інвесторам. Як і традиційні ощадні облігації, вони стають доступними безпосередньо з казначейства США.

Як і всі ощадні облігації, облігації серії I не торгують на вторинному ринку.

ОФОРМЛЕННЯ ОФІЦІЙНОГО ОВГАНСЬКОГО ОБЛАДНАННЯ (I БОНД)

Інфляційні ощадні облігації (I-облігації) випускаються та підтримуються урядом США і не мають ризику дефолту. Облігації продають за номінальною вартістю та сплачують вказану ставку по облігації за строком погашення, як правило, через 30 років після дати придбання. I-облігації повинні зберігатися принаймні п’ять років, інакше застосовується викупна сума.

I-облігації не тільки не торгують, вони не можуть бути передані. Тобто їх потрібно викупити або первісний покупець, або майно цієї особи.

Оскільки вони мають такий низький ризик дефолту, облігації серії I, як правило, сплачують дуже низькі відсоткові ставки, порівняно з більшістю інших цінних паперів. Однак, як і більшість муніципальних облігацій, вони звільняються від податку на прибуток. Відсотки за більшістю цінних паперів з фіксованим доходом оподатковуються.

Як I-облігації налаштовуються на інфляцію

Інфляційні ощадні облігації пов'язані з рухом індексу споживчих цін - ІСЦ - давнього показника інфляції, виданого Бюро статистики праці США - BLS. Він вимірює зміну цін кошика товарів народного споживання з часом, включаючи продукти харчування, споживчі скоби, медичну допомогу та транспорт. Він відрізняється від так званої інфляції PCE, яка є кращим показником інфляції Федеральної резервної системи США. Номер PCE, як правило, повідомляє про дещо нижчий показник інфляції щодо ІСЦ. Цифри ІСЦ випускаються щомісяця, а BLS відстежує результати ІСЦ у часі.

Переваги інфляційних ощадних облігацій

Коригування інфляції може призвести до вищої віддачі облігацій серії I протягом 30-річного періоду порівняно з звичайними ощадними облігаціями. Однак варто зазначити, що облігації серії I не працюють як TIPS, які фактично сплачують більшу чи меншу відсоток, виходячи з руху ІСЦ. Швидше, фіксована ставка відсотків, сплачена за облігаціями серії I, регулярно коригується, виходячи з інфляції ІСЦ.

Облігації серії I також не можуть втратити значення через дефляцію або негативні процентні ставки.

Порівняйте інвестиційні рахунки Ім’я постачальника Опис Розкриття рекламодавця × Пропозиції, що з’являються в цій таблиці, є партнерствами, від яких Investopedia отримує компенсацію.

Пов'язані умови

Цінні папери, що індексуються інфляцією, ціна цінних паперів, що індексується інфляцією, - це цінні папери, які гарантують прибуток, вищий, ніж рівень інфляції, якщо він утримується до погашення. Цінні папери, що індексуються інфляцією, пов'язують підвищення рівня капіталу або купонних платежів із рівнями інфляції. докладніше Типи державних облігацій інвестори можуть придбати Державна облігація - це боргова застава, видана урядом на підтримку державних витрат. Ці інвестиції є одними з найбільш консервативних інвестицій, але вони все ще несуть ризик. більше Цінні папери, захищені від інфляції, захищають інвесторів від інфляції, захищена від інфляції, захищена від інфляції (TIPS) - облігація, яка індексується до інфляції, щоб захистити інвесторів від негативних наслідків зростання цін. більше Ощадні облігації США Ощадна облігація США - це державна облігація, яка пропонує фіксовану процентну ставку протягом визначеного періоду часу. більше 30-річне казначейство 30-річне казначейство, яке раніше було найменшою облігацією США, є борговим зобов'язанням казначейства США, яке має термін погашення 30 років. більше Облігація серії I Облік серії I - це неторговельна облігаційна урядова ощадна облігація США, яка отримує комбіновану фіксовану процентну ставку та змінну ставку інфляції (коригується півроку). більше Партнерські посилання