Серія 65
Серія 65 - це ліцензія на іспит та цінні папери, що вимагається більшістю штатів США для осіб, які виступають консультантами з інвестицій. Екзамен серії 65 - формально відомий як іспит з питань уніфікованого консультанта з питань інвестиційного радника - охоплює закони, правила, етику та такі теми, як пенсійне планування, управління портфелем та відповідальні обов'язки. Екзамен розроблений Північноамериканською асоціацією адміністраторів цінних паперів (NASAA) та керується Органом регулювання фінансової галузі (FINRA).
1:46Серія 65
Успішне складання іспиту серії 65 кваліфікує інвестиційного професіонала як представника інвестиційного радника в певних штатах. Інші кваліфікаційні іспити, які здійснюються під управлінням FINRA, включають серію 3 національних товарних ф'ючерсів (NCFE), генерального представника цінних паперів серії 7 та серії 63 Єдиного державного закону про агент з цінних паперів.
Успішне складання іспиту серії 65 кваліфікує інвестиційного професіонала як представника інвестиційного радника в певних штатах.
NASAA завершила оновлення питань щодо іспитів серії 63, 65 та 66 у світлі останніх змін до податкового кодексу. Питання щодо податків, які з’являються на іспитах, які починаються з січня 2019 року, відображають зміни податкового кодексу 2018 року. Щоб скласти іспит на серію 65, кандидат не потребує спонсорства фірми-члена.
Серія 65 Структура іспиту
Експертиза серії 65 містить 130 запитань з різноманітним вибором Кандидати мають 180 хвилин для складання іспиту. Кандидати повинні отримати 94 із 130 питань, які мають правильно пройти (оцінка 72, 3%).
Тестуючим надається базовий чотирифункціональний електронний калькулятор. Під час іспиту може використовуватися лише цей калькулятор. Для кандидатів також передбачені сухі стиральні дошки та маркери. Жодні довідні матеріали будь-якого виду не допускаються в залі для іспитів, і для тих, кого спіймали за спробу обману, існують суворі покарання.
Ключові вивезення
- Успішне складання іспиту серії 65 кваліфікує інвестиційного професіонала як представника інвестиційного радника в певних штатах.
- Теми включають у себе державні та федеральні акти щодо цінних паперів, правила та положення щодо консультантів з інвестицій, етичну практику та довірені зобов'язання - включаючи спілкування з клієнтами, компенсацію, клієнтські кошти та конфлікт інтересів.
- Питання щодо іспиту було оновлено, щоб відобразити останні зміни до податкового кодексу.
Фірма фізичної особи може призначити кандидата на складання іспиту, подавши форму U4 та сплативши 175 екзаменаційний внесок. Якщо особа не зареєстрована фірмою, вона використовує форму U10 для запиту та оплати іспиту.
Серія 65 Зміст іспиту
NASAA надає оновлену інформацію про вміст іспиту на своєму веб-сайті. Екзамен складається так:
- Економічні фактори та ділова інформація (15%, 20 питань): Теми включають грошово-кредитна та фіскальна політика, економічні показники, фінансова звітність, кількісні методи та основні концепції ризику.
- Характеристика інвестиційного транспортного засобу (25%, 32 питання): Теми включають готівку та їх еквіваленти, цінні папери з фіксованим доходом, методи фіксованого доходу, акції та методи, що застосовуються при оцінці власного капіталу, об'єднані інвестиції, похідні цінні папери та страхові продукти.
- Рекомендації та стратегії клієнтських інвестицій (30%, 39 питань): Теми включають осіб; суб’єкти господарювання та трести; профілі клієнтів; теорія ринку капіталів; стилі, стратегії та методи управління портфелем; податкові міркування; пенсійне планування; Проблеми ERISA; спеціальні типи рахунків; торгівля цінними паперами; біржі та ринки; і вимірювання продуктивності.
- Закони, положення та вказівки, включаючи заборону неетичних ділових звичаїв (30%, 39 питань): теми включають державні та федеральні закони про цінні папери; правила та правила для інвестиційних радників, представників інвестиційних радників, брокерів-дилерів та агентів; етичні практики; та довірені зобов'язання, включаючи спілкування з клієнтами, компенсацію, клієнтські кошти та конфлікт інтересів.