Серія I Бонд
Облігація серії I - це неторговельна облігаційна урядова ощадна облігація США, яка заробляє комбіновану фіксовану процентну ставку та змінну ставку інфляції (коригується півроку). Облігації серії I покликані забезпечити інвесторам прибуток плюс захист їх купівельної спроможності. Більшість облігацій серії I випускаються в електронному вигляді, але можливе придбання паперових сертифікатів мінімум на 50 доларів США, використовуючи відшкодування податку на прибуток, повідомляє Treasury Direct.
Ключові вивезення
- Облігація серії I - це неторговельна облігаційна урядова економія США.
- Облігації серії I дають інвесторам прибуток плюс захист їх купівельної спроможності і вважаються інвестиціями з низьким рівнем ризику.
- Облігації не можна купувати чи продавати на вторинних ринках.
- Заробітки на облігаціях серії I - це фіксована процентна ставка протягом життя облігації за ставкою інфляції, яка коригується кожного травня та листопада.
Розуміння облігацій серії I
Облігації серії I - це неторговельні облігації, що входять до програми облігацій казначейських заощаджень США, покликаних запропонувати інвестиції з низьким рівнем ризику. Їх нетоварна риса означає, що їх не можна купувати чи продавати на вторинних ринках. Два види процентних ставок, за якими випускається облігація серії I, - це процентна ставка, яка фіксується протягом життя облігації, та рівень інфляції, який коригується кожного травня та листопада на основі змін несезонного коригування індексу споживчих цін для всіх міських споживачі (CPI-U).
Насправді відсоток до облігацій серії I мінливий і змінюється з часом, що ускладнює прогнозування вартості облігацій років від сьогодні.
Компонент з фіксованою ставкою облігацій серії I визначається Міністром казначейства і оголошується кожні шість місяців у перший робочий день у травні та перший робочий день у листопаді. Потім фіксована ставка застосовується до всіх облігацій серії I, випущених протягом наступних шести місяців, складається півроку та не змінюється протягом життя облігації. Як і фіксована процентна ставка, рівень інфляції оголошується двічі на рік у травні та листопаді і визначається змінами до Індексу споживчих цін (ІСЦ), який використовується для вимірювання інфляції в економіці США. Зміна рівня інфляції застосовується до облігацій кожні півроку з дати випуску облігації.
Як розрахувати облігації серії I
Фактична ставка за облігацією, відома як складова ставка, обчислюється шляхом поєднання фіксованої та інфляційної ставок. Очевидно, що рівень інфляції впливає на встановлену на облігацію фіксовану ставку. Однак мінімальний рівень, до якого відсоткова ставка за облігацією серії I може впасти, дорівнює нулю, тобто підлога, розміщена на облігації Казначейством. Якщо рівень інфляції настільки негативний, що забирає більше, ніж фіксований, складений показник встановлюватиметься на нулі. Формула для обчислення складеної норми подається у вигляді:
Композитна ставка = фіксована ставка + (2 х піврічна інфляція) + (фіксована ставка х піврічна інфляція)
Наприклад, якщо фіксована ставка становить 0, 30%, а піврічна інфляція - -2, 30%, складова ставка на облігацію буде:
= 0, 003 + (2 х -0, 023) + (0, 003 х -0, 023)
= 0, 003 - 0, 046 - 0, 000069
= -0, 04307, або -4, 31%.
Однак, оскільки воно негативне, співвідношення композиту буде скориговано на 0%.
Облігації серії I вважаються низьким рівнем ризику, оскільки вони підкріплені повною вірою та кредитами уряду США, і їх викупна вартість не може знизитися. Але при цьому безпека забезпечує низьку віддачу, порівнянну з ощадним рахунком з високим відсотком або депозитним сертифікатом (CD). Однак корпоративні та муніципальні облігації можуть втратити цінність; з цим ризиком вища віддача.
Облігації серії I можуть випускатися в будь-якій сумі між мінімальними та максимальними пороговими значеннями покупки. Мінімальна покупка - 25 доларів, а максимальна щорічна покупка - 10 000 доларів США за номер соціального страхування. I-облігації можуть зберігатися на протязі всього одного року або довгих 30 років, але якщо вони продаються через менше, ніж п'ять років, власник жертвує останні три місяці, які заслуговують відсотків.
Швидкий факт
Якщо продається I-облігація, а виручка використовується для оплати вищої освіти, відсотки звільняються від федерального податку на прибуток.
Особливі міркування щодо інтересів
Процентні доходи за облігаціями серії I оподатковуються на федеральному рівні, але не на державному та місцевому рівнях. Облігація серії I - це облігація з нульовим купоном, що означає, що протягом життя облігації не сплачуються відсотки. Натомість відсотки повертаються до вартості облігації та отримують відсотки від відсотків. Власник облігацій має можливість обрати один з двох методів оподаткування - готівковий метод або метод нарахування. За готівковим методом податок застосовується лише тоді, коли облігації погашені. Тому платник податків, який тримає облігацію протягом семи років до її продажу, оподатковуватиметься лише в той момент, коли облігація продана. З іншого боку, використовуючи метод нарахування, податки на зараховані відсотки застосовуються щороку.
Іноді дохід від облігацій серії I неоподатковується на федеральному рівні, якщо він використовується для оплати вищої освіти. Коли ви продаєте I-облігацію та використовуєте виручку на оплату кваліфікованих витрат на вищу освіту у відповідному закладі в тому ж календарному році, відсотки звільняються від федерального податку на прибуток.
Порівняйте інвестиційні рахунки Ім’я постачальника Опис Розкриття рекламодавця × Пропозиції, що з’являються в цій таблиці, є партнерствами, від яких Investopedia отримує компенсацію.