Читання стрічок
Читання стрічки - це стара методика, яку торговці днями використовували для аналізу ціни та обсягу даної акції. Приблизно від 1860-х до 1960-х років ціни акцій передавались по телеграфних лініях на стрічці, що включала символ, ціну та обсяг. Ці технології були припинені в 1960-х роках з появою персональних комп'ютерів та електронних мереж зв'язку - або ECN.
Розуміння читання стрічок
Тікерні стрічки були винайдені в 1867 році Едвардом А. Калаханом, який був співробітником Американської телеграфної компанії. Томас Едісон розробив перший практичний біржовий бік через два роки, який допоміг ринку стати більш ефективним. Ці машини незабаром були встановлені на всіх основних брокерських підприємствах як основний засіб розповсюдження цін та обсягу.
Багато відомих торговців дали собі назву, читаючи стрічки, в тому числі Джессі Лівермор, який став першопрохідником торгівлі. Було опубліковано декілька книг про читання стрічок, серед яких - читання стрічок та ринкова тактика та спогади оператора акцій . З цього часу багато термінів залишаються загальноприйнятими, включаючи символ тикера, біржовий тикер і фрази на кшталт "не боротися зі стрічкою" (мається на увазі не торгувати проти тенденції).
Читання стрічки зрештою застаріло в 1960-х та 1970-х роках із зростанням телебачення та комп’ютерів, але терміни "тикерний символ" та "біржові біржові" залишаються у вжитку, і торговці використовують багато однакових методик з більш сучасними технологіями.
Ключові вивезення
- Читання стрічки - це стара методика, яку торговці днями використовували для аналізу ціни та обсягу даної акції, дивлячись на стрічку, що надсилається через телеграф.
- Хоча читання стрічки було припинено у 1960-х, подібні стратегії використовуються електронними торговцями, і багато термінів, що походять з того часу, все ще широко використовуються.
Сучасне читання стрічок
Сучасне читання стрічок передбачає перегляд електронних книг замовлень, щоб проаналізувати, куди можна очолити ціну акцій. На відміну від біржових біржів, до цих книг замовлень належать невиконані торги, що забезпечує більш високий рівень деталізації на ринку в будь-який момент часу.
Наприклад, торговець може переглянути книгу замовлень цінних паперів і побачити, що існують великі лімітні замовлення на продаж за певним рівнем ціни на декількох біржах. Це може свідчити про те, що на цих рівнях акції будуть відчутні. Протилежне може бути справедливим, якщо існують великі лімітні замовлення на купівлю нижче поточної ціни, що може свідчити про сильну підтримку в певній ціновій точці та надати торговцю впевненість у покупці, знаючи, що існує нижча ціна.
Багато брокерів надають доступ до цих книг замовлень у вигляді цитат II рівня. У запущених випадках, програмні трейдери можуть використовувати інформацію при побудові алгоритмів торгівлі. Наприклад, інтерактивні брокери надають функцію під назвою "reqMktDepth", яка дозволяє трейдерам передавати потокові дані про замовлення на аналіз для аналізу. Ці дані можуть виявитись надзвичайно корисними при розробці сучасних алгоритмів торгівлі.
Порівняйте інвестиційні рахунки Ім’я постачальника Опис Розкриття рекламодавця × Пропозиції, що з’являються в цій таблиці, є партнерствами, від яких Investopedia отримує компенсацію.