Використання технічних показників для розробки стратегій торгівлі

Показники, такі як ковзаючі середні показники та Bollinger Bands®, - це інструменти технічного аналізу, засновані на математиці, які торговці та інвестори використовують для аналізу минулого та прогнозування майбутніх цінових тенденцій та моделей. Якщо фундаменталісти можуть відслідковувати економічні звіти та річні звіти, технічні торговці покладаються на показники, які допомагають інтерпретувати ринок. Мета використання показників - виявити торгові можливості. Наприклад, кросовер, ковзний середній, часто пророкує зміну тенденції. У цьому випадку застосування показника ковзного середнього до діаграми цін дозволяє трейдерам визначити сфери, де тенденція може змінюватися.

Навчальний посібник: Економічні показники

З іншого боку, стратегії часто використовують показники об'єктивно для визначення правил в'їзду, виходу та / або управління торгівлею. Стратегія - це остаточний набір правил, який визначає точні умови, за яких торги будуть встановлюватися, керуватися та закриватися. Стратегії, як правило, включають детальне використання показників або, що частіше, декількох показників, для встановлення випадків, коли торгова діяльність буде відбуватися. (Копайся глибше в ковзаючі середні показники. Прочитайте: Прості та експоненціальні рухомі середні значення .)

Хоча ця стаття не зосереджена на будь-яких конкретних стратегіях торгівлі, вона слугує поясненням того, як показники та стратегії відрізняються, і як вони працюють разом, щоб допомогти технічним аналітикам визначити високі ймовірні налаштування торгівлі. (Докладніше див.: Створіть власні стратегії торгівлі .)

Показники

Зростаюча кількість технічних показників доступна для вивчення торговців, включаючи ті, що знаходяться у відкритому доступі, такі як ковзний середній або стохастичний генератор, а також комерційно доступні фірмові показники. Крім того, багато трейдерів розробляють власні унікальні показники, іноді за допомогою кваліфікованого програміста. Більшість показників мають визначені користувачем змінні, які дозволяють трейдерам адаптувати ключові дані, такі як "період огляду назад" (скільки історичних даних буде використано для формування розрахунків) відповідно до їх потреб.

Наприклад, ковзний середній показник - це просто середнє значення цінних паперів за певний період. Період часу вказаний у типі ковзної середньої; наприклад, 50-денна ковзаюча середня. Цей ковзний середній показник буде середнім за попередні 50 днів цінової активності, як правило, використовуючи ціну розрахунку цінних паперів у своєму розрахунку (хоча можуть використовуватися й інші цінові точки, наприклад, відкрита, висока або низька). Користувач визначає довжину ковзної середньої, а також ціну, яка буде використана при розрахунку. (Щоб дізнатися більше, див. Рухомі середні значення (MA) )

Стратегії

Стратегія - це сукупність об'єктивних, абсолютних правил, що визначають, коли торговець вчинить дії. Зазвичай стратегії включають як фільтр торгівлі, так і тригери, обидва вони часто базуються на показниках. Торгові фільтри ідентифікують умови налаштування; торгові тригери визначають, коли саме потрібно вжити певну дію. Торговий фільтр, наприклад, може бути ціною, яка закрилася вище за 200-денну ковзну середню. Це встановлює підґрунтя для тригера торгівлі, що є фактичною умовою, яка спонукає трейдера діяти - AKA, лінія в піску. Торгівля може виникнути, коли ціна досягне одного галочки вище планки, що порушила 200-денну ковзну середню.

Щоб було зрозуміло, стратегія - це не просто "Купівля, коли ціна рухається вище середньої середньої". Це занадто ухильно і не дає жодних остаточних деталей для вжиття заходів. Ось приклади деяких питань, на які потрібно відповісти, щоб створити об'єктивну стратегію:

• Який тип ковзної середньої буде використовуватися, включаючи довжину та ціну, яка буде використана при розрахунку?
• Наскільки вище ковзної середньої потрібно рухатися ціна?
• Чи слід вводити торгівлю, як тільки ціна переміщується на певну відстань вище середньої середньої, в кінці планки або при відкритті наступного бару?
• Який тип замовлення буде використовуватися для розміщення торгівлі? Обмежити? Ринок?
• Скільки контрактів чи акцій буде торгуватися?
• Які правила управління грошима?
• Які правила виходу?

На всі ці питання потрібно відповісти, щоб розробити стислий набір правил для формування стратегії.

Використання технічних показників для розробки стратегій

Показник не є торговою стратегією. Показник може допомогти торговцям визначити ринкові умови; стратегія - це посібник трейдера: як інтерпретуються та застосовуються показники для того, щоб зробити освічені здогадки про майбутню ринкову діяльність. Існує багато різних категорій технічних інструментів торгівлі, включаючи показники тенденції, обсягу, волатильності та імпульсу. Часто торговці використовуватимуть кілька індикаторів для формування стратегії, хоча різні типи показників рекомендується використовувати при використанні декількох. Використання трьох різних індикаторів одного типу - імпульсу, наприклад - призводить до багаторазового підрахунку однієї інформації, статистичного терміна, який називається мультиколінеарністю. Необхідно уникати мультиколінеарності, оскільки вона дає надлишкові результати і може зробити інші змінні менш важливими. Натомість торговці повинні вибирати показники з різних категорій, наприклад, один показник імпульсу та один показник тренда. Часто для підтвердження використовується один із показників; тобто підтвердити, що інший індикатор видає точний сигнал. (Щоб дізнатися більше, див: Основи регресії для аналізу бізнесу .)

Наприклад, стратегія ковзної середньої може використовуватись для використання індикатора імпульсу для підтвердження того, що торговий сигнал є дійсним. Одним із показників імпульсу є RSI, який порівнює середню зміну цін періодів просування з середньою зміною цін періодів, що зменшуються. Як і інші технічні показники, RSI має визначені користувачем змінні входи, включаючи визначення того, які рівні представлятимуть умови перекупленності та перепродажу. Таким чином, RSI може використовуватися для підтвердження будь-яких сигналів, які видає ковзаюча середня. Протилежні сигнали можуть вказувати на те, що сигнал менш надійний і що слід уникати торгівлі.

Кожна комбінація індикаторів та індикаторів вимагає проведення досліджень для визначення найбільш підходящого застосування стосовно стилю торговця та толерантності до ризику. Однією з переваг кількісного визначення правил торгівлі до стратегії є те, що вона дозволяє трейдерам застосовувати стратегію до історичних даних, щоб оцінити, як стратегія виконувалась раніше, процес, відомий як зворотний тест. Звичайно, це не гарантує майбутніх результатів, але, безумовно, може допомогти у розробці вигідної торгової стратегії. (Дізнайтеся більше про переваги та недоліки зворотного тестування. Читайте: Повторне тестування та тестування вперед: Важливість кореляції .)

Незалежно від того, які показники використовуються, стратегія повинна точно визначати, як індикатори будуть інтерпретовані та які саме дії будуть вжиті. Показники - це інструменти, які торговці використовують для розробки стратегій; вони не створюють торгових сигналів самостійно. Будь-яка неоднозначність може призвести до неприємностей.

Вибір показників для розробки стратегії

Який тип індикатора використовує трейдер для розробки стратегії, залежить від того, який тип стратегії він чи вона має намір будувати. Це стосується стилю торгівлі та толерантності до ризику. Торговець, який прагне довгострокових кроків з великим прибутком, може зосередитись на стратегії, що слідує за трендами, і, отже, використовувати показник, що слідує за трендами, такий як ковзний середній. Торговець, зацікавлений у невеликих рухах з частими невеликими вигодами, може бути більше зацікавлений у стратегії, заснованій на мінливості. Знову для підтвердження можуть використовуватися різні типи індикаторів.

У торговців є можливість придбати торгові системи "чорного ящика", які є комерційно доступними фірмовими стратегіями. Перевагою придбання цих систем чорної скриньки є те, що всі дослідження та бектестинг теоретично зроблені для торговця; недоліком є ​​те, що користувач «сліпає», оскільки методологія зазвичай не розкривається, і часто користувач не в змозі зробити будь-які налаштування, що відображають його стиль торгівлі. (Дізнайтеся, як системи «чорних ящиків» працюють з інтелектуальними ETF. Див.: Розточуйте портфоліо за допомогою інтелектуальних ETF. )

Суть

Самі показники не подають торгових сигналів. Кожен трейдер повинен визначити точний метод, за допомогою якого показники будуть використовуватися для сигналізації торгових можливостей та розробки стратегій. Показники, безумовно, можна використовувати без включення в стратегію; однак технічні торгові стратегії зазвичай включають принаймні один тип індикаторів. Визначення абсолютного набору правил, як і стратегія, дозволяє трейдерам проводити повторний тест для визначення життєздатності певної стратегії. Це також допомагає трейдерам зрозуміти математичну тривалість правил або про те, як стратегія повинна працювати в майбутньому. Це важливо для технічних трейдерів, оскільки допомагає трейдерам постійно оцінювати ефективність стратегії і може допомогти визначити, чи настав час закрити позицію.

Торговці часто говорять про Святий Грааль - єдину торгову таємницю, яка призведе до миттєвої прибутковості. На жаль, не існує ідеальної стратегії, яка б гарантувала успіх для кожного інвестора. Кожен трейдер має унікальний стиль, темперамент, толерантність до ризику та індивідуальність. Таким чином, кожен трейдер повинен дізнатися про різноманітні інструменти технічного аналізу, які доступні, дослідити, як вони працюють, відповідно до їх індивідуальних потреб та розробити стратегії на основі результатів. (Для отримання додаткової інформації ознайомтеся з: Пережити торгову гру .)