Привілей на обмін
Біржова привілей - це можливість, надана акціонерам взаємних фондів обміняти свої інвестиції у фонд на інший у межах цієї ж сім'ї фонду. Ця пільга може бути використана для ряду ринкових стратегій.
НАРУШЕННЯ ВНИЗ Привілей на обмін
Привілеї щодо обміну можуть використовуватись усі типи інвесторів і особливо корисні для власних інвесторів. Біржові привілеї дозволяють інвестору обмінюватися правом власності з одного взаємного фонду на будь-який інший взаємний фонд в сім'ї фонду. Деякі інвестори можуть скористатися цією пільгою у своїй загальній стратегії інвестування, яку можна легше розгорнути при створенні рахунку на сім'ї фондів.
Сім'я фондів
Налаштування рахунку у відкритому взаємному фондовому фонді може бути чудовим способом створити портфель диверсифікованих пайових фондів за низькою вартістю. Усі відкриті взаємні фонди здійснюються через фондову компанію, а не на біржах. Тому компанії, що надають пайові інвестиційні фонди, дозволяють інвесторам створювати індивідуальні фонди та купувати та продавати пайові фонди безпосередньо з фондовою компанією. При використанні цього підходу збори від продажу зазвичай відмовляються. Сімейний рахунок фонду може дозволити інвесторам повною мірою скористатися всім, що може запропонувати сім'я фонду. Привілеї на обмін дозволяються також поза сімейним рахунком фонду, хоча їх може бути складніше розгортати.
Операційні очікування
Комісії за обмін на сімейних фондових біржах, як правило, дуже низькі, і багато компаній-фондів взагалі не стягують плату за обмін. У деяких випадках може бути обмежено, скільки разів інвестор може переключити кошти протягом року. Обмінюючись коштами, інвестор може переходити від одного класу акцій всередині фонду до іншого класу акцій у тому ж фонді. Вони також можуть обмінюватися з одного фонду на будь-який інший фонд в сім'ї фонду. При цьому вони обмінюються своїми загальними акціями на однакову кількість акцій іншого фонду. Інвестори повинні знати, що це може спричинити податкове навантаження, якщо відбудеться приріст капіталу.
Оперативні процедури обміну фондами залежать від фондової компанії. Інвесторам, можливо, доведеться безпосередньо поговорити з представником фонду, щоб розпочати обмін коштами.
Стратегії біржових привілеїв
Біржові привілеї можуть допомогти інвестору багатьма способами. Для одного інвестор може використовувати привілей на обмін для ротаційних стратегій, які відповідають умовам ринку. У ротаційних стратегіях інвестор може обертатись та виходити з різних фондів, щоб зберегти капітал та скористатися ринковими змінами, пропонуючи потенційні можливості збільшення капіталу. Другий спосіб пільг щодо обміну може бути корисним для інвесторів, які наближаються до виходу на пенсію. Біржові привілеї дозволяють інвестору обмінюватися фондами підвищеного ризику та на більш консервативні фонди у міру досягнення пенсії. Ці стратегії часто використовуються власними інвесторами і можуть знизити частину витрат, пов'язаних із наданням повної послуги.
Порівняйте інвестиційні рахунки Ім’я постачальника Опис Розкриття рекламодавця × Пропозиції, що з’являються в цій таблиці, є партнерствами, від яких Investopedia отримує компенсацію.