Технічний аналіз, який вказує на ринкову психологію

Принципи ринкової психології лежать в основі кожного технічного показника, тому добре розуміння поведінки натовпу є вирішальним для вашого розуміння основ певних технічних показників. Психологію ринку важко передбачити, але є кілька надійних показників, які інвесторам полегшують постулат щодо змін спрямованості.

MACD

Ковзна середня дивергенція конвергенції (MACD) - це просто інструмент, який вимірює зміну консенсусу від бичачості до ведмедя, і навпаки. Розширивши базовий MACD на більш глибокий рівень, ми знаходимо MACD-гістограму, яка насправді є інструментом для визначення різниці між довгостроковим та короткотерміновим консенсусом вартості. Міра відстежує різницю між швидкою лінією MACD (короткочасний консенсус) та повільною сигнальною лінією (довгостроковий консенсус).

Система спрямованості

Система спрямованості була розроблена Дж. Уеллсом Уайлдером-молодшим як засіб визначення тенденцій, які є досить сильними, щоб бути вагомими та корисними показниками для трейдерів. Спрямовані лінії побудовані для визначення того, чи є тенденції бичачими чи бичачими: Коли позитивна спрямована лінія вище негативної лінії, бичачі трейдери мають більшу силу (і подається бичачий сигнал). Протилежна ситуація свідчить про ведмежість. Більш показовим є середній показник спрямованості (ADX), який збільшується при збільшенні розкиду між позитивною та негативною лініями. Коли ADX піднімається, прибуткові інвестиції стають все сильнішими, а програв - слабкішими; крім того, тенденція, ймовірно, збережеться.

Імпульс і швидкість змін (RoC)

Показники імпульсу вимірюють зміни масового оптимізму чи песимізму, порівнюючи сьогоднішній консенсус вартості (ціни) з попереднім консенсусом вартості. Імпульс і RoC - це конкретні заходи, з якими порівнюються фактичні ціни: Коли ціни ростуть, але імпульс або швидкість зміни падає, вершина, ймовірно, близька. Якщо ціни досягають нового максимуму, але імпульс або RoC досягають нижньої вершини, реалізується сигнал про продаж. Ці правила застосовуються також у протилежній ситуації, коли ціни падають або досягаються нові мінімуми.

Згладжена швидкість змін

Згладжена швидкість змін порівнює сьогоднішню експоненціальну ковзну середню (середній консенсус) із середньою консенсусом певного моменту минулого. Згладжена швидкість змін є просто вдосконаленою версією індикатора імпульсу RoC - вона має на меті зменшити потенціал Російської Федерації щодо помилок у визначенні ринкового ставлення до бичачості чи бичачості.

Вільямс% R (Wm% R)

Wm% R, захід, орієнтований на ціни закриття, порівнює ціну закриття кожного дня з останнім діапазоном цінності консенсусу (діапазон цін закриття). Якщо в певний день бики зможуть підштовхнути ринок до вершини свого недавнього асортименту, Wm% R видає бичачий сигнал, і ведмежий сигнал видається, якщо ведмеді здатні штовхнути ринок до нижньої частини свого асортименту.

Стохастика

Подібно до Wm% R, стохастика вимірює ціни закриття в порівнянні з діапазоном. Якщо бики підштовхують ціни протягом дня, але не можуть досягти близькості до вершини діапазону, стохастичне знижується, і видається сигнал про продаж. Це також справедливо, якщо ведмеді підштовхують ціни, але не можуть досягти близькості до мінімуму, і в цьому випадку подається сигнал про покупку.

Індекс відносної міцності (RSI)

RSI також вимірює ринкову психологію принципово аналогічно тій, що становить Wm% R. RSI майже завжди вимірюється за допомогою комп'ютера, як правило, протягом семи або дев'яти днів, даючи числовий результат від 0 до 100, що вказує на ситуації перепродажів або перекуплення; Таким чином, RSI подає бичачий або бичачий сигнал відповідно.

Обсяг

Загальний обсяг торгуваних акцій є чудовим способом з'ясувати психологію ринку. Обсяг насправді є мірою емоційного стану інвесторів: Хоча сплеск обсягу спричинить раптовий біль через погано вкладені інвестиції та негайне піднесення для тих, хто зробив розумні інвестиції, низький обсяг, швидше за все, не спричинить значного емоційного відгуку.

Найдовші тенденції, як правило, виникають, коли емоційність є найнижчою. Коли об'єм є помірним, і шорти, і довгі не відчувають переживання емоцій з гірки, можна вірно продовжувати тенденцію, поки емоції на ринку не зміняться. У довгостроковій тенденції, такій як, невеликі зміни цін ні вгору, ні вниз не спричиняють особливих емоцій, і навіть низка невеликих змін, що відбуваються день у день (достатньо для створення великої, поступової тенденції), як правило, не породжує серйозних емоційних відчуттів реакції.

У випадку короткого продажу, ринкова акція може служити витісненню тих осіб, які займають короткі позиції, змушуючи їх покривати та згодом підштовхувати ринок вище. Цей самий принцип справедливий і на зворотному боці: коли довголічі відмовляються і рятуються, спад притягує до себе більш погані інвестиції. На найбільш фундаментальному рівні обсягу ринку, як короткі, так і довгострокові інвестори, які втрачають гроші, які колективно виходять зі своїх позицій, є головними рушіями, що стоять за значними тенденціями обсягу.