Загальні правила цілісності ринку (UMIR)
Загальні правила цілісності ринку (UMIR) - це сукупність правил, що регулюють торговельну практику в Канаді. Ці правила встановлені незалежним регулятором, Організацією з регулювання інвестиційної галузі Канади (IIROC). UMIR були створені для просування справедливих, справедливих та ефективних ринків. До утворення UMIR кожна окрема біржа відповідала за керування її торговою практикою. Роблячи цю практику універсальною, канадські біржі забезпечують рівну справедливість та покращують довіру інвесторів до всіх бірж.
Розуміння загальних правил цілісності ринку (UMIR)
IIROC визначає UMIR. IIROC - це національна саморегулююча організація, яка здійснює контроль за всіма дилерами інвестицій та здійснює торгівлю на ринку боргів та акцій у Канаді. IIROC пише правила, які встановлюють високі нормативно-правові та інвестиційні стандарти, такі як UMIR, перевіряють всіх консультантів з інвестицій, зайнятих у регульованих IIROC фірмах, перевіряють фінансову відповідність фірм та встановлюють мінімальні вимоги до капіталу, щоб у фірм був достатній капітал для ведення господарських операцій. Цей нагляд зменшує кількість банкрутств через надмірне залучення та ризиковану ділову практику.
Огляди відповідності IIROC
IIROC проводить огляди відповідності, щоб перевірити, чи фірма належним чином контролює обробку рахунків клієнтів та чи поради та трансакції належним чином відображають потреби та вказівки клієнта. Радники, схвалені IIROC, повинні дотримуватися придатності та “знати свого клієнта”, ознайомлюючись з фінансовим становищем клієнта, інвестиційними потребами, цілями, досвідом інвестування та толерантністю до ризику. IIROC проводить огляди відповідності торгових операцій, щоб перевірити процедури торгових бюро торгових фірм. В оглядах визначається відповідність процедур торгівлі офісом (UMIR) та застосованому провінційному закону про цінні папери.
Нагляд за ринком IIROC
IIROC проводить обстеження на ринку та аналізує торги, щоб переконатися, що торги відповідають вимогам UMIR та застосовним провінційним законам про цінні папери. IIROC несе відповідальність за виявлення проступків з боку дилерів чи фірм, затверджених осіб та інших учасників ринку та притягнення до дисциплінарних проваджень, таких як штрафи, відсторонення та постійні заборони чи припинення для осіб та фірм. Гроші, зібрані від штрафів та розрахунків, додаються до обмеженого фонду МІРОК і застосовуються до капітальних витрат на регуляторні питання, проекти для інвесторів та галузей промисловості та інших цілей, дозволених згідно з наказом про визнання IIROC.
Згідно з даними Канадської біржі цінних паперів (CSE), торговці, які є членами з хорошим досвідом роботи в IIROC і які також зареєстровані в канадському регулюючому органі цінних паперів, можуть подати заявку на отримання доступу до торгівлі на ЦСЕ.
IIROC час від часу вносить зміни в правила UMIR. Наприклад, у 2015 році IIROC запропонував зміни до правил після пропозиції адміністратора Канади з цінних паперів (CSA) щодо уточнення тлумачення захищеного доручення. CSA запропонував, щоб замовлення, що реалізують систематичну затримку обробки замовлень, або "швидкість навантаження", не вважалися захищеними замовленнями.
Порівняйте інвестиційні рахунки Ім’я постачальника Опис Розкриття рекламодавця × Пропозиції, що з’являються в цій таблиці, є партнерствами, від яких Investopedia отримує компенсацію.