Як знизити ETF на денній торгівлі

Бувають випадки, коли фондові біржові фонди (ETF), що торгуються на денній торгівлі, є дуже привабливими, і періоди, коли ETF з нестабільністю слід залишати в спокої. ETF з нестабільністю зазвичай рухається в зворотному напрямку до основних індексів ринку, таких як S&P 500. Коли S&P 500 зростає, коливання ETF, як правило, знижується. Коли S&P 500 падає, коливання ETF будуть зростати. Так само, як і ринкові індекси, також розвиваються тенденції у нестабільних ETF. Сильна тенденція до зростання S&P 500 означає зменшення нестабільності ETF, і навпаки. Щоденні торговці можуть використовувати великі кроки, що відбуваються в нестабільності ETF, у великих точках реверсування ринку, а також тоді, коли основні індекси знаходяться в сильному зниженні.

ETF проти ETN

Зазвичай називаються ETF з нестабільністю, існують також ETN-мінливості. ETF - фондовий фонд, що торгується біржею, в якому є базові активи цього фонду. ETN - це біржа, що торгується біржею, і не має жодних активів. ETN не мають помилок відстеження, до яких можуть схильні ETF, оскільки ETN відстежують лише індекс. З іншого боку, ETF інвестують в активи, які відстежують індекс. Цей додатковий крок може створити розбіжності між ETF та індексом, який він повинен представляти.

ETF та ETN є прийнятними для денної нестабільності торгів, якщо ETF або ETN, якими торгують, мають велику ліквідність.

Вибір нестабільності ETF / ETN

Є на вибір кілька ETF, що змінюються, включаючи ETF з оберненою мінливістю. Зворотна мінливість ETF рухатиметься в тому ж напрямку, що і основні показники (протилежний / зворотний напрям традиційного ETF). При денній торгівлі, як правило, найкращим вибором є спрощений ETF / ETN з високим обсягом. Короткострокові ф'ючерси ETN (VXX) iPath S&P 500 VIX - це найбільший і найрідкісніший у Всесвіті енергонезалежність ETF / ETN.

ETN бачить середній обсяг понад 15 мільйонів акцій в день, як правило, але зростає до більш ніж 70 мільйонів, коли S&P 500 бачить значне зниження і торговці накопичуються у VXX, висуваючи його вище.

Найкращі ETL / ETN для торгівлі

VXX зазвичай бачить вибухові рухи, коли S&P 500 знижується. Рухи в VXX, як правило, набагато перевищують рух, помічений у S&P 500. Наприклад. Падіння S&P 500 на 5% може призвести до 15% збільшення VXX. Отже, торгівля VXX забезпечує більше потенціалу прибутку, ніж просто скорочення S&P 500 SPDR ETF (SPY). Оскільки VXX має тенденцію "перевищувати" скорочення S&P 500, коли S&P 500 знову з'являється, VXX зазвичай продається драматично.

Денні торговці мають два способи отримання прибутку;

• Купуйте VXX, коли S&P 500 знижується.
• Короткий VXX після стрибка цін, коли S&P 500 знову починає зростати, а VXX падає.

Залежно від розміру тенденції в S&P 500, сприятливі умови торгівлі VXX можуть тривати від декількох днів до декількох місяців. На графіку нижче показано короткочасне падіння та розворот у S&P 500 та відповідне ралі та розпродаж у VXX.

Шоу графіків VXX має тенденцію до перевищення. Це набрало 105% на основі зниження на 11, 84% S&P 500. Потім воно впало 31, 6%, коли S&P 500 відскочив на 10% від мінімуму. Такі часи, коли торговці захочуть торгувати на VXX.

Коли S&P 500 знаходиться в дуже спокійному висхідному напрямку з невеликим рухом вниз, VXX повільно знизиться і не ідеально підходить для денних торгів. Великі можливості виникають під час та після зменшення на кілька відсоткових пунктів або більше у S&P 500.

Денні ETF-коефіцієнти торгівлі

ETF-схеми з нестабільністю, такі як VXX, нерідко «лідирують» на S&P 500. Коли це станеться, це дає змогу дізнатися, на якій стороні торгівлі ви хочете бути. VXX може використовуватися для передбачення руху в S&P 500, що може допомогти в біржових акціях або ф'ючерсах на S&P 500, навіть коли в S&P 500 немає значної мінливості.

На діаграмі вище було декілька підказок, що S&P 500 буде рухатися вище. Вранці VXX виявився слабкішим, знизившись в цілому навіть тоді, коли S&P 500 зробив нижчий мінімум. Тоді VXX пробив основний рівень підтримки, вказуючи на те, що S&P 500 врешті-решт пробив його рівень опору. Це зробили приблизно через півгодини. VXX не завжди очолює S&P 500. Іноді S&P 500 приведе, що також може надати нам підказки для денної торгівлі VXX, як показано в прикладі нижче.

Найбільші можливості в денний день виникають у VXX, коли у S&P 500 спостерігається значне падіння (та / або наступне ралі). У такі періоди для отримання прибутку від нестабільності ETN можна використовувати наступний вхід та зупинку.

Отже, як ми насправді торгуємо нестабільністю ETF ">

О 10:43 S&P 500 щойно знизився, а потім починає зростати. У той же час VXX знаходиться значно нижче своєї висоти і утворює бічний канал. S&P 500 продовжує зростати. Щоденний трейдер тепер повинен визначити, що VXX слабкий (нижній низький), і якщо S&P 500 згуртується, VXX швидше за все почне падати.

Зачекайте торгового пуску. Це подія, яка насправді говорить вам, що ціна починає знижуватися. У цьому випадку VXX рухається невеликою консолідацією вище $ 33, 38. Якщо ціна знизиться нижче $ 33, 38, консолідація буде порушена, і, враховуючи інші докази, можна взяти коротку торгівлю.

Якщо справа не дотягує, поставте стоп-лосс 0, 02 долара вище за останній максимум, який стався безпосередньо перед входом. Якщо триватимете довго, поставте стоп-лосс 0, 02 долара нижче останнього мінімуму, який стався безпосередньо перед входом.

Ручні вихід із торгів, якщо ви помітили загальну тенденцію зміни ринку на вас. Якщо у вас короткий, більш високий розмах низького або більш високий розмах вказує на потенційний зсув тренда. Якщо ви довгі, низький розмах низького або нижній розпал вказує на потенційний зсув тренда.

Крім того, встановіть ціль, що є кратною ризику. Якщо ваш ризик на торгівлю становить 0, 14 долара за акцію, прагніть отримати прибуток у два рази більше, ніж ризик, або 0, 28 долара.

Наприклад, короткий торг, зазначений вище, був розпочатий на рівні 33, 37 дол. США, при зупинці втрат - 33, 51 долара. Відстань між входом та зупинкою втрат становить 0, 14 долара. Таким чином, прагніть заробити принаймні 0, 28 долара на торгівлю (два рази ризик), поставивши цільову 0, 28 долара нижче входу на рівні 33, 09 дол.

Цей множник регулюється на основі мінливості. У дуже сильних тенденціях ви можете отримати прибуток, який втричі-чотири рази більший, ніж ваш ризик.

Цей же метод застосовується, коли VXX сильний, а S&P 500 - слабкий. VXX буде рухатися вище; чекайте відкату і паузи / консолідації. Коли ціна проривається вище верхньої частини консолідації в нижній частині відкату (ми припускаємо, що це нижня частина), введіть довгу позицію. Поставте стоп-лосс трохи нижче нижнього рівня відкату.

Якщо нестабільність ETN не рухається достатньою мірою, щоб легко отримати прибуток, який вдвічі більший за ваш ризик, уникайте торгівлі нею, поки мінливість не зросте.

Суть

Нестабільність ETF та ETN зазвичай мають більші коливання цін, ніж S&P 500, що робить їх ідеальними для денних торгів. Найбільші можливості з точки зору зміни процентних цін з'являються протягом і незабаром після того, як S&P 500 суттєво знизиться. Нестабільність ETN, така як S&P 500 VIX (VXX), може навіть передвіщати, що S&P 500 буде робити. Коли VXX відносно слабкий, він показує, що S&P 500 може бути сильним. Або короткий VXX, або довгий S&P 500 SPDR. Коли VXX відносно сильний, він показує, що S&P 500 може бути слабким. Або йдіть довгий VXX або короткий S&P 500 SPDR.

Жоден метод не працює весь час, тому для обмеження ризику використовуються накази про зупинку. Прибуток повинен бути більшим, ніж збитки. Таким чином, навіть якщо лише половина торгів є переможцями (цільовий прибуток досягнуто), стратегія все одно вигідна. Якщо ви не можете обґрунтовано розраховувати отримати прибуток щонайменше в два рази від свого ризику, виходячи з мінливості цього дня, тоді не торгуйте цією стратегією.