Інвестиційна стратегія
Інвестиційна стратегія - це те, що керує рішеннями інвестора на основі цілей, толерантності до ризику та майбутніх потреб у капіталі. Деякі стратегії інвестування прагнуть швидкого зростання, коли інвестор зосереджується на збільшенні капіталу, або вони можуть дотримуватися стратегії з низьким рівнем ризику, де акцент робиться на захисті багатства.
Розуміння інвестиційних стратегій
Багато інвесторів купують недорогі, диверсифіковані фондові індекси, використовують усереднення доларових витрат та реінвестують дивіденди. Усереднення доларових витрат - це інвестиційна стратегія, де фіксована сума доларів акцій або певна інвестиція отримуються за звичайним графіком, незалежно від вартості або ціни акцій. Інвестор купує більше акцій, коли ціни низькі і менше акцій, коли ціни високі. З часом деякі інвестиції зробляться краще, ніж інші, а віддача в середньому втрачається з часом.
Деякі досвідчені інвестори вибирають окремі акції та будують портфель на основі індивідуального аналізу фірми з прогнозами щодо зміни цін на акції.
П'ять інвестиційних стратегій Грема
У 1949 році Бенджамін Грем визначив п'ять стратегій спільного інвестування в акції « Розумний інвестор».
- Загальна торгівля. Інвестор прогнозує та бере участь в ході ринку схожий на усереднення долара.
- Вибірковий торг. Інвестор вибирає акції, які, як вони очікують, принесуть успіх на ринку за короткий термін; рік, наприклад.
- Купувати дешево і продавати дорого. Входить інвестор ринок, коли ціни низькі і продає акції, коли ціни високі.
- Вибір довгих тяг. Інвестор вибирає акції, які, як вони очікують, зростуть швидше, ніж інші палички протягом періоду років.
- Вигідні покупки. Інвестор вибирає акції, які оцінюються нижче їх справжнє значення, виміряне деякими прийомами.
Грехем підкреслив, що кожен інвестор повинен вирішити, як він хоче керувати своїм портфелем. Досвідчені інвестори можуть віддати перевагу стратегії купівлі та продажу високої стратегії, а інвесторам, у яких менше часу на дослідження та слідування за ринком, може бути більше користі від інвестицій у фонди, що відслідковують ринок та приймають довгострокову точку зору.
Не існує правильного способу управління портфелем, але інвесторам слід поводитися раціонально, використовуючи факти та дані для резервного копіювання рішень, намагаючись знизити ризик та підтримувати достатню ліквідність.
Інвестиційна стратегія та ризик
Ризик є важливою складовою інвестиційної стратегії. Деякі люди мають високу толерантність до ризику, в той час як інші інвестори не мають ризику. Однак одним із загальних правил є те, що інвестори повинні ризикувати лише тим, що вони можуть собі дозволити втратити. Ще одне головне правило - чим вище ризик, тим вища потенційна прибутковість, і деякі інвестиції більш ризикові, ніж інші. Є інвестиції, які гарантують, що інвестор не втратить гроші, але також буде мінімальна можливість заробити прибуток.
Наприклад, облігації, казначейські зобов'язання та банківські депозитні сертифікати (CD) Міністерства фінансів США вважаються безпечними, оскільки вони підкріплені кредитом Сполучених Штатів. Однак ці інвестиції забезпечують низьку віддачу від інвестицій. Як тільки вартість інфляції та податків будуть включені до рівняння рентабельності прибутку, зростання інвестицій може бути незначним.
Порівняйте інвестиційні рахунки Ім’я постачальника Опис Розкриття рекламодавця × Пропозиції, що з’являються в цій таблиці, є партнерствами, від яких Investopedia отримує компенсацію.