Таблиця балансу
Баланс - це фінансова звітність, яка звітує про активи, зобов’язання та власний капітал компанії в певний момент часу і забезпечує основу для обчислення норм прибутку та оцінки його структури капіталу. Це фінансова звітність, яка дає короткий огляд того, що належить компанії та заборгує, а також про суму, вкладену акціонерами.
Він використовується поряд з іншими важливими фінансовими звітами, такими як звіт про прибутки та звіти про рух грошових коштів при проведенні фундаментального аналізу або підрахунку фінансових коефіцієнтів.
1:10Вступ до балансу
Формула, що використовується для балансу
Баланс дотримується наступного рівня бухгалтерського обліку, де активи на одній стороні та зобов'язання плюс власний капітал акціонерів з іншого збалансовані:
Активи = пасиви + власний капітал \ текст {активи] = \ текст {пасиви} + \ текст {акціонерний капітал} активи = пасиви + власний капітал
Ця формула є інтуїтивно зрозумілою: компанія повинна платити за всі речі, якими вона володіє (активи), або позичаючи гроші (беручи на себе зобов’язання), або беручи їх у інвесторів (випускаючи власний капітал).
Наприклад, якщо компанія бере у банку п'ятирічний кредит у розмірі 4000 доларів США, його активи (зокрема, касовий рахунок) збільшаться на 4000 доларів. Її зобов’язання (конкретно, рахунок довгострокової заборгованості) також збільшаться на 4000 доларів, врівноважуючи дві сторони рівняння. Якщо компанія візьме 8000 доларів від інвесторів, її активи збільшаться на цю суму, як і власний капітал її акціонерів. Усі доходи, які компанія отримує понад свої зобов'язання, будуть надходити на рахунок акціонерного капіталу, представляючи чисті активи, що зберігаються власниками. Ці доходи будуть збалансовані на стороні активів, з'являчись як грошові кошти, інвестиції, товарно-матеріальний запас або інший актив.
Кожен з активів, зобов'язань та власного капіталу складається з декількох менших рахунків, які розбивають специфіку фінансів компанії. Ці рахунки в різних галузях промисловості різняться, і одні й ті ж умови можуть мати різний вплив залежно від характеру бізнесу. Однак, існує декілька загальних компонентів, які, швидше за все, натрапляють на інвесторів.
Що на балансі?
Баланс - це короткий момент, який відображає стан фінансів компанії в момент часу. Сама по собі вона не може дати уявлення про тенденції, що розгортаються протягом більш тривалого періоду. З цієї причини баланс балансу слід порівнювати з таким у попередні періоди. Його також слід порівнювати з бізнесом інших підприємств тієї ж галузі, оскільки різні галузі мають унікальні підходи до фінансування.
З балансу можна вивести ряд коефіцієнтів, що допомагає інвесторам зрозуміти, наскільки здоровою є компанія. До них відносяться коефіцієнт боргу до власного капіталу та коефіцієнт кислотного тесту, а також багато інших. Звіт про прибутки та звіти про рух грошових потоків також забезпечує цінний контекст для оцінки фінансів компанії, як і будь-які примітки або доповнення у звіті про прибутки, які можуть посилатися на баланс.
Ключові вивезення
- Баланс - це фінансова звітність, яка звітує про активи, зобов'язання та власний капітал компанії.
- Баланс є однією з трьох (звіт про прибутки та звіт про рух грошових коштів, які є двома іншими) основними фінансовими звітами, що використовуються для оцінки бізнесу.
- Баланс - це короткий момент, який відображає стан фінансів компанії (те, що їй належить та заборгував) станом на дату публікації.
- Основні аналітики використовують баланси спільно з іншими фінансовими звітами для обчислення фінансових коефіцієнтів.
Активи
У сегменті активів рахунки перераховуються зверху вниз у порядку їх ліквідності - тобто легкості, з якою вони можуть бути конвертовані у готівку. Вони поділяються на оборотні активи, які можуть бути конвертовані у готівку за один рік або менше; і необоротні або довгострокові активи, які не можуть.
Ось загальний порядок обліку рахунків у межах оборотних активів:
- Грошові кошти та їх еквіваленти є найбільш ліквідними активами і можуть включати казначейські векселі та короткострокові депозитні сертифікати, а також тверду валюту.
- Торгові цінні папери - це пайові та боргові цінні папери, для яких існує ліквідний ринок.
- Дебіторська заборгованість стосується грошей, які клієнти зобов'язані компанії, можливо, включаючи надбавку за сумнівними рахунками, оскільки певна частка клієнтів може очікувати, що вони не платять.
- Інвентар - це товари, доступні для продажу, оцінені за нижчою вартістю або ринковою ціною.
- Попередньо сплачені витрати представляють вартість, за яку вже було сплачено, наприклад страхування, рекламні договори чи орендна плата.
До довгострокових активів належать:
- Довгострокові інвестиції - цінні папери, які не будуть або не можуть бути ліквідовані в наступному році.
- Основні засоби включають землю, машини, обладнання, будівлі та інші довговічні, як правило, капіталомісткі активи.
- До нематеріальних активів належать нефізичні (але все-таки цінні) активи, такі як інтелектуальна власність та гудвіл. Загалом нематеріальні активи відображаються у балансі лише тоді, коли вони були придбані, а не розроблені власними силами. Їх цінність, таким чином, може бути диво занижена - не включаючи, наприклад, глобально визнаний логотип - або так само диво завищена.
Зобов'язання
Зобов'язання - це гроші, які компанія заборгувала стороннім сторонам, від векселів, які вона повинна сплачувати постачальникам, до процентів за облігаціями, які вона видала кредиторам за оренду, комунальні послуги та зарплати. Поточні зобов’язання - це зобов'язання, що підлягають погашенню протягом одного року та перераховані в порядку їх погашення. Довгострокові зобов'язання підлягають погашенню в будь-який момент після року.
Рахунки поточних зобов'язань можуть включати:
- поточна частина довгострокової заборгованості
- банківська заборгованість
- відсотки до сплати
- орендна плата, податок, комунальні послуги
- заробітна плата
- передоплата клієнта
- дивіденди, що виплачуються та інші
- зароблені та незароблені премії
До довгострокових зобов’язань можуть входити:
- Довгострокова заборгованість : відсотки та основна сума за випущеними облігаціями
- Відповідальність пенсійного фонду : гроші, які компанія повинна внести на пенсійні рахунки своїх працівників
- Відкладене податкове зобов’язання : податки, які нараховані, але не будуть сплачені протягом іншого року (Окрім термінів, цей показник узгоджує різниці між вимогами до фінансової звітності та способом оцінки податку, наприклад, амортизаційні розрахунки.)
Деякі зобов'язання вважаються поза балансом, тобто вони не відображаються у балансі.
Власний капітал
Власний капітал - це гроші, що відносяться до власників бізнесу, тобто його акціонерів. Він також відомий як "чисті активи", оскільки він еквівалентний загальним активам компанії за вирахуванням її зобов'язань, тобто боргу, який він заборгував перед невласниками.
Нерозподілений прибуток - це чистий прибуток, який компанія або реінвестує в бізнес, або використовує для погашення боргу; решта розподіляється акціонерам у вигляді дивідендів.
Казначейські акції - це акції, які компанія або викупила, або ніколи не випускала. Пізніше він може бути проданий для збору готівки або зарезервований, щоб відбити вороже захоплення.
Деякі компанії випускають привілейовані акції, які будуть перераховані окремо від звичайних акцій під власний капітал. Бажаним акціям присвоюється довільна номінальна вартість - як звичайна акція, в деяких випадках - яка не має ніякого відношення до ринкової вартості акцій (часто номінальна вартість становить лише 0, 01 долара). Рахунки "загальний запас" та "привілейовані акції" обчислюються шляхом множення номіналу на кількість випущених акцій.
Додатковий внесений капітал або надлишок капіталу являє собою суму, яку акціонери вклали понад рахунки "звичайного" або "привілейованих акцій", які базуються на номінальній вартості, а не на ринковій ціні. Власний капітал не пов'язаний безпосередньо з ринковою капіталізацією компанії: остання заснована на поточній ціні акцій, тоді як внесений капітал - це сума власного капіталу, придбаного за будь-яку ціну.
Обмеження балансових звітів
Баланс - це безцінна інформація для інвесторів та аналітиків; однак у нього є деякі недоліки. Оскільки це лише знімок у часі, він може використовувати лише різницю між цим моментом часу та іншим єдиним моментом у минулому. Оскільки це статично, багато фінансових коефіцієнтів використовують дані, що містяться як у балансі, так і в більш динамічному звіті про прибутки та звіт про рух грошових коштів, щоб створити більш повну картину того, що відбувається з бізнесом компанії.
Різні системи обліку та способи поводження з амортизацією та товарно-матеріальними запасами також змінять показники, розміщені на балансі. Через це менеджери мають певні можливості гри в цифри, щоб виглядати вигідніше. Зверніть увагу на виноски бухгалтерського балансу, щоб визначити, які системи використовуються в їх бухгалтерському обліку, і слідкувати за червоними прапорами.
Дізнайтеся більше про баланси
Баланс є важливим документом як для інвесторів, так і для аналітиків. Для отримання детальної інформації про баланси вивчіть докладніше про те, як читати баланси, чи завжди баланси балансують і як оцінювати баланс компанії.
Порівняйте інвестиційні рахунки Ім’я постачальника Опис Розкриття рекламодавця × Пропозиції, що з’являються в цій таблиці, є партнерствами, від яких Investopedia отримує компенсацію.