Шукаєте ETF Vanguard Gold або взаємний фонд?

Золоті фонди надають інвесторам вплив на товар, не маючи справу з клопотами з доставкою або доставкою фізичних золотих активів, що зазвичай потрібно на ринку товарних ф'ючерсів. Золоті кошти можуть використовуватися як захист від геополітичної нестабільності або ризику процентних ставок. Хоча Vanguard не пропонує фонд із чистого золота, він пропонує взаємний фонд дорогоцінних металів та гірничих виробів, що надає зону ніші на ринку дорогоцінних металів. Фонд «Vanguard« Драгоценні метали та гірнича справа »- це взаємний фонд, який забезпечує спеціалізований вплив на сектор власних цінних металів.

Характеристика

Фонд «Vanguard« Драгоценні метали та гірнича промисловість »інвестує головним чином у запаси, що входять до галузі дорогоцінних металів та гірничої промисловості. Взаємний фонд був виданий 23 травня 1984 року при спонсорстві Vanguard. Станом на 30 вересня 2015 року фонд створив середньорічну прибутковість у розмірі 3, 24% з моменту створення. Індекс сплайсингу, який включає дані з індексу золотого капіталу S&P / Citigroup World Equity до 30 червня 2005 р., А також індексу S&P Global Custom Metals and Mining згодом, мав середню річну віддачу на 2, 01% за той же період.

Фонд Vanguard «Драгоценні метали та гірнича справа» стягує низький річний коефіцієнт витрат 0, 29%, що на 80% менше, ніж середній коефіцієнт витрат пайових фондів із подібними фондами. Для цього потрібні мінімальні інвестиції в розмірі 3 000 доларів США, і радить M&G Investment Management Limited.

За нормальних ринкових умов фонд інвестує щонайменше 80% своїх загальних чистих активів у акції американських та іноземних компаній, які в основному займаються видобуванням, розробкою, виготовленням, переробкою, розвідкою, розповсюдженням, маркетингом або іншою діловою діяльністю, пов'язаною з металами чи корисними копалинами. Компанії в основному займаються діяльністю, пов'язаною із золотом, сріблом, алмазами, платиною або іншими дорогоцінними металами або рідкісними мінералами. Решта компаній, що входять до фонду, в основному займаються комерційною діяльністю, пов'язаною з міддю, нікелем або іншими поширеними металами або мінералами. Крім того, фонд може інвестувати до 20% від загальних чистих активів безпосередньо у золото, срібло чи інші зливки та монети з дорогоцінних металів.

Станом на 30 вересня 2015 року фонд має 62 акції та має загальні чисті активи в розмірі 1, 6 мільярда доларів. Станом на січень 2015 року, який закінчився у січні 2015 року, він має коефіцієнт оборотності 62, 3%. Фонд має в основному іноземні акції, а його експозиція по країні становить 58, 6% у Канаді; 24, 8% у Великобританії; 6, 8% у США; 2, 8% в Австралії; 2, 7% у Швеції; 2, 3% в інших країнах; і 2% у Бельгії. Фонд Vanguard «Драгоценні метали та гірнича справа» є найважливішим, виділяючи 48, 9% від загального обсягу чистих активів у його топ-10 акцій.

Статистика теорії ризиків та сучасної портфоліо

Оскільки фонд Vanguard «Драгоценні метали та видобуток» забезпечує спеціалізовану експозицію та може інвестувати до 100% від загальних чистих активів в іноземні цінні папери, він піддається валютному ризику, ризику країни або регіону, ризику недиверсифікації, ризику концентрації галузі, ризику фондового ринку та ризик інвестиційного стилю.

Станом на 30 вересня 2015 року, на основі даних про 15-річну дату, фонд Vanguard дорогоцінних металів та гірничої справи має середньорічне середньорічне відхилення або мінливість 30, 29% та середньорічну віддачу 6, 26%. Він має коефіцієнт Шарпа 0, 31 і Сортіно 0, 43. Якщо вимірювати проти MSCI ACWI NR USD Index, індексу глобального стандарту, він має альфа 5, 77, бета-версія 1, 17 і коефіцієнт Трейнора 3, 95.

Коефіцієнт Шарпа фонду свідчить про те, що він забезпечив інвесторам адекватну середньорічну прибутковість відповідно до ризику. Альфа вказує на те, що за цей період він перевершив загальносвітовий індекс в середньому на 5, 77%. Однак, виходячи з бета-версії, фонд був теоретично на 17% більш мінливим, ніж індекс глобального стандарту. Коефіцієнт Трейнора вказує, що він забезпечив середньорічну норму 3, 95% за одиницю ризику.

Спираючись на сучасну теорію портфеля (MPT), фонд підходить лише інвесторам з високим ризиком. Більше того, фонд Vanguard «Драгоценні метали та видобуток» найкраще підходить для довгострокових інвесторів, які прагнуть інвестицій, які в першу чергу мають іноземні цінні папери в секторі дорогоцінних металів та видобутку. Фонд повинен розміщуватися як супутниковий холдинг у диверсифікованому портфелі з довгостроковим інвестиційним горизонтом.