Галузевий фонд
Галузевий фонд - це фонд, який інвестує виключно у бізнес, який працює у певній галузі чи секторі економіки. Галузеві фонди зазвичай структуруються як взаємні фонди або фондові торги (ETF).
НАРУШЕННЯ ВНИЗУ Секторного фонду
Секторні фонди дозволяють інвесторам приймати цільові ставки на потенціал подорожчання певної категорії галузі. Окремі сектори можуть запропонувати високий потенціал зростання завдяки економічно керованим каталізаторам інвестування. Секторні інвестиції також можуть бути частиною широкої портфельної стратегії з певними секторами, що пропонують характеристики, застосовні для конкретних асигнувань.
Секторний фонд матиме обмеження в портфелі, які вимагають від менеджера портфеля вибирати інвестиційні цінні папери для фонду, які підпадають під цільову мету фонду. Галузеві фонди пропонують перевагу диверсифікації за рахунок декількох акцій у портфелі. Однак загальні галузеві фонди матимуть ідіосинкратичні ризики, які впливатимуть на весь портфель через цільову експозицію сектора.
У деяких секторах та категоріях інвестування галузевих фондів може знадобитися більш ретельна перевірка, ніж в інших. Окремі сектори, як правило, пов'язані з ринковими циклами. Наприклад, споживчі циклічні запаси включають компанії, що займаються автомобільною, житловою, розважальною та роздрібною діяльністю. Ці компанії та ринкові підгалузі добре справляються, коли економіка росте. Відомо, що запаси споживчих товарів, включаючи компанії, що займаються виробництвом комунальних послуг, продуктів харчування, напоїв та предметів домашнього вжитку, є більш стабільними через усі типи ринкових циклів.
Як правило, одним із способів слідкувати за ризиками та нестабільністю сектора є дотримання його бета-версії. З 2014 по 2017 рік технологічний сектор S&P повідомив про одну з найвищих версій сектору ГІКС на рівні 1, 08, а сектор комунальних послуг - одну з найнижчих бета - 0, 11. Технологічний сектор повідомив про трирічну загальну прибутковість у розмірі 17, 66% протягом періоду 2014-2017 років, подолавши прибутковість індексу S&P 500 на 11, 34%. Рентабельність сектору комунальних послуг склала 7, 33%, трохи нижче прибутку індексу, як очікувалося, його нижча бета-версія.
Інвестиції в галузевий фонд
У деяких випадках інвестор може захотіти інвестувати у пасивний фонд, що повторює інвестиції певного сектору, щоб скористатися оцінкою, очікуваною від цього сектора. Серія SPDR State Street Global Advisors пропонує інвесторам окремі ETF, що відстежують запаси десяти секторів, що охоплюють весь індекс S&P 500.
Інвестори також можуть шукати активні сектора кошти для потенційного приросту в секторі з високими перспективами зростання. Web x.0 ETF (ARKW) - один із прикладів активного фонду, який інвестує насамперед у технологічний сектор. Цей фонд орієнтований на Інтернет-технології з інвестиціями в хмарні обчислення, електронну комерцію та соціальний бізнес. Станом на 2 січня 2018 року ARKW мав річний прибуток 58, 35%.
Порівняйте інвестиційні рахунки Ім’я постачальника Опис Розкриття рекламодавця × Пропозиції, що з’являються в цій таблиці, є партнерствами, від яких Investopedia отримує компенсацію.