Визначений фонд стабільної вартості
Фонд стабільної вартості - це портфель облігацій, який застрахований для захисту інвестора від зниження прибутковості або втрати капіталу. Власник фонду стабільної вартості продовжить отримувати узгоджені відсоткові платежі незалежно від стану економіки.
Такі кошти є варіантом у деяких пенсійних планах, таких як плани 401 (k) компанії.
Розуміння фонду стабільної вартості
Фонди стабільної вартості інвестують у високоякісні державні та корпоративні облігації, короткострокові та середньострокові. Вони нічим не відрізняються від будь-якого облігаційного фонду, за винятком того, що вони застраховані. Страхова компанія або банк зобов’язані договірно захищати інвесторів фонду від будь-яких втрат капіталу або відсотків.
Облігації в такому фонді іноді називають "загорнутими" облігаціями, посилаючись на те, що вони застраховані. Страхування зазвичай видається у вигляді так званого синтетичного гарантованого інвестиційного сертифікату (GIC).
Фонд стабільної вартості за своєю суттю настільки ж безпечна інвестиція, як і фонд грошового ринку. Історично такі фонди забезпечують дещо вищу доходність, ніж фонди грошового ринку.
Плюси і мінуси стабільних облігаційних фондів
Фонди стабільної вартості залишаються лише такими: стабільними. Вони не зростають з часом, але і не втрачають цінності.
У періоди рецесії або коливання фондового ринку стабільні фонди гарантуються. Хоча багато інших інвестицій падають у вартості, власник стабільного облігаційного фонду продовжує отримувати узгоджені відсоткові виплати і ніколи не втрачає основну суму незалежно від стану економіки. Страховик повинен відшкодувати фонду будь-які збитки.
Як інвестувати у стабільний облігаційний фонд
Фонд стабільної вартості часто є інвестиційним варіантом у кваліфіковані пенсійні плани, такі як 401 (k). Фонд стабільної вартості також може бути привабливою альтернативою транспортним засобам з нижчою прибутковістю, таких як фонди грошового ринку для тієї частини портфеля інвестора, яка використовується для протидії мінливості ринку. Фонди стабільної вартості можуть забезпечити найважливіші елементи балансу та стабільності в портфелі, зваженому на інвестиції в зростання.
Однак існує небезпека, якщо портфель буде занадто сильно зваженим на інвестиції з низькою дохідністю, такі як фонди стабільної вартості. Інвестор ризикує стиснути інфляцію вниз. Дохід на пенсію, який спочатку здається достатнім, може поступово ставати недостатнім у міру зростання років та зростання інфляції.
Ключові вивезення
- Фонд стабільної вартості - це портфель страхових облігацій.
- Це робить їх настільки ж безпечними (як правило), як фонди грошового ринку.
- Фонд стабільної вартості - це варіант у багатьох пенсійних планах.
Більшість професійних фінансових консультантів рекомендують портфель, який представляє собою сукупність безпечних, але малоприбуткових інвестицій та ризикованих, але потенційно корисних інвестицій, з поступовим перенапруженням до безпеки, коли інвестор наближається до пенсійного віку.
Інвестори також повинні перевірити витрати, пов'язані зі фондами стабільної вартості. Історично їхні збори були в низькому діапазоні порівняно з більшістю пайових фондів. Однак страхові компанії збільшують свою плату за рахунок ризиків більш нестабільного ринку.
Порівняйте інвестиційні рахунки Ім’я постачальника Опис Розкриття рекламодавця × Пропозиції, що з’являються в цій таблиці, є партнерствами, від яких Investopedia отримує компенсацію.