Оподатковувана облігація
Оподатковувана облігація - це боргова застава, повернення якої інвестору обкладається податками на місцевому, державному або федеральному рівні або деякою їх комбінацією. Інвестор, який намагається вирішити, інвестувати в облігаційну або оподатковувану облігацію, повинен врахувати, що він залишив у доході після внесення податків.
ЗАГАЛЬНЕННЯ ВНИЗ Оподатковувана облігація
Більшість випущених облігацій є оподатковуваними облігаціями, які є цінними паперами, які мають свої відсоткові виплати інвесторам, що оподатковуються як на федеральному, так і на державному рівні. Фіксована або змінна відсоток по облігації - це дохід, що виплачується власникам облігацій як компенсація за позику коштів емітента на визначений період часу. Купонні виплати, як правило, проводяться щорічно, півроку або щоквартально залежно від умов та умов, зазначених у договорі про придбання облігацій.
Наприкінці року від доходів, що отримують відсотки, потрібно включити суму процентів, отриманих за облігаціями. Якщо облігації були випущені зі знижкою та утримувалися до погашення, в цей момент вони були погашені за номінальною вартістю, власник облігації буде нести відповідальність за сплату податків на спред. Розглянемо облігацію з нульовим купоном та казначейський вексель, які не сплачують відсотки протягом тривалості життя облігації. Натомість вони пропонуються зі знижками та погашаються за номінальною вартістю на дату погашення. Наприклад, інвестор може придбати облігацію за 950 доларів США та отримає 1000 доларів номінальної вартості при погашенні. Різниця в 50 доларів представляє прибуток від інвестицій і оподатковується як прибуток від відсотків. Навіть незважаючи на те, що власник облігацій сам по собі не отримує відсотковий дохід, дисконт вважається нарахованим відсотком Службою внутрішніх доходів (IRS) і повинен бути звітуваний наприкінці податкового року. Однак якщо облігаційна облігація продається до погашення, настає приріст капіталу або збиток, про який необхідно звітувати, щоб відповідно обкладатися податком.
Всі облігації підприємств та деякі державні облігації є оподатковуваними облігаціями. Наприклад, казначейські цінні папери оподатковуються на федеральному рівні, але звільняються від сплати місцевих та державних податків. Муніципальні облігації, з іншого боку, не обкладаються податком на федеральному рівні і можуть також бути звільнені від державних податків, якщо власник облігацій проживає в державі, де випущені облігації.
Деякі муніципальні уряди випускають податкові облігації для фінансування проектів, які не приносять користі громадськості. Відсотки від муніципальних облігацій, випущених для фінансування проектів без очевидних суспільних вигод, оподатковуються, оскільки федеральний уряд не надаватиме фінансування цих проектів. Оскільки дохід від таких облігацій оподатковується в руках інвестора, податкові муніципальні облігації пропонують коригувати ризик дохідність, порівнянну з доходами інших суб'єктів оподаткування, таких як корпоративні облігації та інші облігації державних агентств. Наприклад, деякі університети через муніципальну владу можуть випускати податкові облігації для фінансування будівництва нових закладів або розширення деяких крил кафедри. Ці облігації, однак, повертають ринкову ставку на відміну від нижчої норми прибутку, яку пропонують неоподатковувані облігації.
Порівняйте інвестиційні рахунки Ім’я постачальника Опис Розкриття рекламодавця × Пропозиції, що з’являються в цій таблиці, є партнерствами, від яких Investopedia отримує компенсацію.