Звіт про рух грошових коштів
Звіт про рух грошових коштів - це фінансова звітність, яка надає сукупні дані щодо всіх надходжень грошових коштів, які компанія отримує від своїх поточних операцій та зовнішніх джерел інвестицій. Він також включає всі грошові відтоки, які сплачують за ділову діяльність та інвестиції протягом певного періоду.
Фінансова звітність компанії пропонує інвесторам та аналітикам портрет усіх транзакцій, що проходять через бізнес, де кожна операція сприяє її успіху. Вважається, що звіт про рух грошових коштів є найбільш інтуїтивним із усіх фінансових звітів, оскільки він слідкує за грошовими коштами, зробленими бізнесом трьома основними способами - через операції, інвестиції та фінансування. Сума цих трьох сегментів називається чистим грошовим потоком.
Ці три різні розділи звіту про рух грошових коштів можуть допомогти інвесторам визначити вартість акцій компанії або компанії в цілому.
Інвестори та аналітики повинні використовувати добру оцінку при оцінці змін до оборотного капіталу, оскільки деякі компанії можуть спробувати збільшити грошовий потік до звітних періодів.
Як працюють звіти про рух грошових коштів
Кожна компанія, яка продає та пропонує свої акції для населення, повинна подавати фінансові звіти та звітність до Комісії з цінних паперів та бірж (SEC). Три основні фінансові звіти - це баланс та звіт про прибутки та збитки. Звіт про рух грошових коштів є важливим документом, який допомагає відкрити вітер зацікавленим сторонам розуміння всіх транзакцій, які проходять через компанію.
Існують дві різні галузі обліку - нарахування та готівка. Більшість державних компаній використовують бухгалтерський облік нарахувань, що означає, що звітність про прибутки та збитки не збігається з касовим становищем компанії. Звіт про рух грошових коштів, однак, орієнтований на облік грошових коштів.
Прибутковим компаніям не вдається адекватно керувати грошовими потоками, тому звіт про рух грошових коштів є критичним інструментом для компаній, аналітиків та інвесторів. Звіт про рух грошових коштів розбивається на три різні види діяльності: операції, інвестиції та фінансування.
Розглянемо компанію, яка продає товар і надає кредит на продаж своєму покупцеві. Незважаючи на те, що компанія визнає цей продаж як дохід, компанія може не отримувати готівку до більш пізньої дати. Компанія отримує прибуток у звіті про прибутки та збитки та сплачує податок на прибуток за ним, але бізнес може приносити більше або менше грошових коштів, ніж показники продажів або доходів.
2:28Розуміння грошового потоку
Грошові потоки від операцій
Це перший розділ звіту про рух грошових коштів та включає операції з усієї операційної діяльності. Розділ грошових потоків від операцій починається з чистого доходу, а потім узгоджує всі негрошові позиції до грошових статей, пов'язаних з операційною діяльністю. Отже, іншими словами, це чистий дохід компанії, але у грошовій версії.
У цьому розділі подано звіт про грошові потоки та відтоки, які безпосередньо пов'язані з основною діяльністю компанії. Ці заходи можуть включати купівлю та продаж інвентарю та приладдя, а також виплату його працівникам зарплати. Будь-які інші форми надходжень та відтоків, такі як інвестиції, борги та дивіденди, не включаються.
Компанії здатні генерувати достатній позитивний грошовий потік для операційного зростання. Якщо генерується недостатньо, їм може знадобитися забезпечити фінансування для зовнішнього зростання, щоб розширитись.
Наприклад, дебіторська заборгованість - це безготівковий рахунок. Якщо дебіторська заборгованість зростає протягом певного періоду, це означає, що продажі зросли, але грошові кошти на момент продажу не надійшли. Звіт про рух грошових коштів віднімає дебіторську заборгованість з чистого доходу, оскільки це не готівка. Грошові потоки з розділу операцій також можуть включати кредиторську заборгованість, амортизацію, амортизацію та численні передоплачені статті, які відображаються як доходи або витрати, але без пов'язаних з цим грошових потоків.
Ключові вивезення
- Звіт про рух грошових коштів містить дані щодо всіх надходжень грошових коштів, які компанія отримує від своїх поточних операцій та джерел зовнішніх інвестицій.
- Звіт про рух грошових коштів включає грошові кошти, отримані бізнесом за рахунок операцій, інвестицій та фінансування, сума яких називається чистим грошовим потоком.
- Перший розділ звіту про рух грошових коштів - це грошовий потік від операцій, який включає операції з усієї операційної діяльності.
- Грошовий потік від інвестицій є другим розділом звіту про рух грошових коштів і є результатом інвестиційних прибутків та збитків.
- Грошовий потік від фінансування - це заключний розділ, який пропонує огляд грошових коштів, використаних за рахунок боргу та власного капіталу.
Грошові потоки від інвестування
Це другий розділ звіту про рух грошових коштів і є результатом інвестиційних прибутків та збитків. Цей розділ також включає грошові кошти, витрачені на основні засоби, обладнання та обладнання. У цьому розділі аналітики шукають зміни в капітальних витратах (капітал).
Коли капекс збільшується, це, як правило, означає скорочення грошових потоків. Але це не завжди погано, оскільки це може свідчити про те, що компанія вкладає кошти у свої майбутні операції. Компанії з високою часткою капіталу, як правило, є тими, що ростуть.
Хоча позитивні грошові потоки в цьому розділі можна вважати хорошими, інвестори віддають перевагу компаніям, які генерують грошовий потік від бізнес-операцій, а не за рахунок інвестицій та фінансування. Компанії можуть генерувати грошовий потік у цьому розділі, продаючи обладнання чи майно.
Грошові потоки від фінансування
Грошові потоки від фінансування - це останній розділ звіту про рух грошових коштів. У цьому розділі подано огляд грошових коштів, що використовуються для фінансування бізнесу. Він вимірює рух грошових коштів між компанією та її власниками та її кредиторами, а її джерелом зазвичай є борг чи власний капітал. Ці дані, як правило, щорічно подаються у звіті акціонерів 10-К компанії.
Аналітики використовують грошові потоки з розділу фінансування, щоб визначити, скільки грошей виплатила компанія за рахунок дивідендів або викупу акцій. Також корисно допомогти визначити, як компанія збирає готівку для операційного зростання.
Грошові кошти, отримані або повернені від зусиль по збору коштів, таких як власний капітал або борг, перераховані тут, як і позики, взяті або повернені.
Коли грошовий потік від фінансування є позитивним числом, це означає, що в компанію надходить більше грошей, ніж витікає. Коли число від’ємне, це може означати, що компанія погашає борг або здійснює виплати дивідендів та / або викуп акцій.
Порівняйте інвестиційні рахунки Ім’я постачальника Опис Розкриття рекламодавця × Пропозиції, що з’являються в цій таблиці, є партнерствами, від яких Investopedia отримує компенсацію.