Гібридний фонд
Гібридний фонд - це інвестиційний фонд, який характеризується диверсифікацією між двома або більше класами активів. Ці кошти, як правило, інвестують у суміш акцій та облігацій. Вони також можуть бути відомі як фонди розподілу активів.
НАРУШЕННЯ ВНИЗ Гібридний фонд
Гібридні фонди пропонують інвесторам різноманітний портфель. Термін гібрид вказує, що стратегія фонду включає інвестиції в кілька класів активів. Загалом це також може означати, що фонд використовує альтернативний підхід із змішаного управління.
Гібридні фонди зазвичай називають фондами розподілу активів. На інвестиційному ринку кошти розподілу активів можуть використовуватися для багатьох цілей. Ці кошти пропонують інвесторам можливість інвестувати в декілька класів активів через єдиний фонд.
Гібридні фонди розвинулися завдяки впровадженню сучасної теорії портфеля в управлінні фондами. Ці кошти можуть запропонувати різний рівень толерантності до ризику, починаючи від консервативного до помірного та агресивного.
Збалансовані фонди також є різновидом гібридного фонду. Збалансовані кошти часто відповідають стандартній пропорції розподілу активів, такі як 60/40.
Цільові дати або фонди життєвого циклу також входять до категорії гібридів. Ці кошти інвестують у кілька класів активів для диверсифікації. Цільові фонди дати залежать від стандартних гібридних фондів тим, що їхні портфелі починаються з більш агресивного розподілу та прогресивного перебалансування до більш консервативного розподілу для використання за визначеною датою використання.
У всіх випадках гібридні фонди включатимуть певну суміш двох або більше класів активів. За цільовими ризиками та збалансованими фондами асигнування, як правило, залишатиметься у визначеній пропорції. У фондах, орієнтованих на вказану дату використання, частка активів буде змінюватися з часом. У всіх фондах інвестиційний менеджер може активно керувати індивідуальними фондами в межах кожної категорії активів, щоб реагувати на зміну кон'юнктури ринку та потенційні можливості збільшення капіталу
Інвестування у гібридні фонди
Інвестиційні менеджери пропонують широкий спектр варіантів гібридних фондів. Нижче наведено два приклади.
Фонд збалансованого індексу Vanguard (VBINX)
Цей фонд має баланс 60/40 серед акцій та облігацій. Акційна частина портфеля прагне повторити загальний ринковий індекс США CRSP. Частина облігацій портфеля прагне відтворити агрегатний індекс з плаваючою корекцією Bloomberg Barclays в США. Коефіцієнт витрат Фонду становить 0, 19%.
Фонд Т. Роу на пенсію 2060 року (TRRLX)
Фонд Т. Роу на пенсію 2060 року - це гібридний цільовий фонд. Станом на жовтень 2017 року він мав 86% портфеля в акціях і приблизно 11% в облігаціях. Фонд використовує підхід фонду фондів з 19% портфеля фондового фонду зростання. Коефіцієнт витрат фонду складає 0, 74%.
Порівняйте інвестиційні рахунки Ім’я постачальника Опис Розкриття рекламодавця × Пропозиції, що з’являються в цій таблиці, є партнерствами, від яких Investopedia отримує компенсацію.