Важливе значення визначення вашої торгової межі (IYR)

Торгова грань - це техніка, спостереження або підхід, який створює перевагу грошових коштів перед іншими учасниками ринку. Це не повинно бути детальним, щоб виконати своє призначення; все, що додає кілька балів до виграшної сторони рівняння, створює край, який триває все життя. Не засмучуйтесь, якщо ви ще цього не знайшли, оскільки більшість торговців навіть не знають, що існує. Це основна причина, чому кілька книг чудово приносять прибуток, а всі інші борються зі слабкою або негативною віддачею.

Існує багато способів побудови торгових переваг, але ми зупинимось на одному підході, який використовує технічні навички, які ви вже навчилися. Це простий процес, який приймає усталену стратегію і додає детальні правила для фільтрації більшості потенційних кандидатів, зосереджуючи вашу увагу прямо на найбільш перспективних можливостях. Потім воно вводить друге правило, встановлене для вашого управління торгівлею, шукаючи найбільший прибуток від кожної виграшної позиції. (Щоб підкреслити, читайте: Чотири загальні стратегії активної торгівлі).

Безгранні стратегії

Швидка перевірка реальності підкаже, чи має ваша торгова стратегія чітке перевагу. Перелічіть найпоширеніші методи, якими ви користуєтесь для пошуку нових можливостей, позицій в'їзду та виходу та управління ризиком. Потім спробуйте згадати, де ви дізналися ці конкретні поняття, будь то з книги, веб-сайту чи іншого торговця. Нарешті, подумайте, скільки інших учасників ринку грають в точно тих же стратегіях, часто в той самий час.

Завдяки цій саморефлексії більшість трейдерів швидко зрозуміють, що вони стали лемінгом, відкриваючи позиції та управляючи ризиком, використовуючи ті самі стратегії, що і більшість учасників ринку. Є дві причини, чому неможливо бронювати надійні прибутки, коли ви є частиною цієї натовпу. По-перше, ви змагаєтесь з усіма цими людьми за один і той же горщик із золотом. По-друге, натовпи привертають небажану увагу з боку інших торговців, які помічають пул ліквідності та виконують хижацькі стратегії, щоб вичавити слабких рук.

Велика кількість учасників, що діють таким же чином, усуває перевагу, яка змусила цих стратегій працювати в першу чергу. Але це не означає, що вам потрібно відмовитися від навичок торгівлі та технічного аналізу, які ви так довго потребували, щоб навчитися та опанувати. Насправді, безкрайні стратегії, популяризовані в книгах та на веб-сайтах, справді добре спрацьовують як будівельні блоки для більш потужних методик, які збережуть свої краї протягом життя.

Тимчасові краї

Ринки постійно змінюються, створюючи та руйнуючи торгові краї, що підключаються до складності поточного циклу. Трюк у цих часових краях полягає в тому, щоб працювати з ними агресивно, поки натовп не з’явиться, а потім відступити, використовуючи їх лише тоді, коли інші люди схиляються неправильно . Стратегії " Купуйте права", які були дуже популярні на межі тисячоліття та після краху 2008 року, - це класичні тимчасові краї, котрі не вдалися в більш складних ринкових умовах ... якщо не застосовуються спеціалізовані правила.

Регламенти та технології також поступаються місцем тимчасовим ребрам, тому як високий приклад зростання високочастотної торгівлі (HFT). Попередні покоління користувалися схожими краями з торгівлею кулями та скальпуванням рівня II. Системні торговці мають перевагу перед дискреційними трейдерами з цими високотехнологічними стратегіями, але руйнують їх країни через надмірну залежність від перевірених результатами результатів, які не враховують динамічність ринку.

Створення власного краю

Як і безкрайні концепції, знайдені в книгах та на веб-сайтах, тимчасові краї створюють основу для більш потужних стратегій. Для того, щоб показати, як це працює, ми застосуємо стратегію "купити крапку" та застосуємо спеціальні правила, які визначають ціни на вхід, коли натовп навряд чи приєднається до нас. Це легко витрусити, якщо ми в'їдемо занадто рано, тому наше основне завдання - визначити вузькі рівні, де шанси на перевернення настільки великі, що ми можемо впевнено використовувати жорсткі зупинки. Тоді, якщо ми можемо повторити результати на декількох цінних паперах на різних ринках, ми подолали тимчасовий недолік та визначили перевагу торгівлі, яка може тривати все життя.

Ми застосуємо концепцію перехресної перевірки до нашого сценарію "купіть", шукаючи якомога більше технічних причин того, що наша безпека перетвориться на вузький рівень цін. Чим більше розкритих точок перехресної перевірки, тим вище шанси на цей рівень діятимуть так, як планувалося, зупиняючи зниження та викликаючи відмов. Ми передамо можливість, якщо не зможемо знайти принаймні чотири точки перехресної перевірки. Нарешті, ми застосуємо опортуністичні правила управління, щоб забронювати найбільший прибуток, що зазвичай означає скористатися натовпом після того, як вони побачать відскок і бездумно стрибають. (Попереднє читання див. У розділі: Основні стратегії для оволодіння відкатною торгівлею ).

Фонд iShares Dow Jones США з індексу нерухомості ETF (IYR) вийшов із тримісячної чашки та схеми обробки в листопаді, також завершивши довгостроковий прорив. Мітинг зупинився на 6-річному максимумі поблизу 78 і розташувався на прямокутний візерунок вище нової підтримки. Фонд вийшов з ладу майже через три тижні, проникнувши нову підтримку, але не порушивши її, забезпечивши першу точку верифікації нашої стратегії. 21 листопада розрив прориву (червоне коло) заповнив ціну на підтримку 50-денної EMA, додавши другу та третю точки перехресної перевірки. (Щоб дізнатися більше, див. Стратегії та програми, що стоять за 50-денною EMA ). Цей рівень також відзначає виправлення коливань .786, додаючи четверту точку, тоді як стохастика занурюється в глибоко перепроданий рівень, позначаючи п'яту підказку, що відновлення розпочнеться між 75 і 75, 50. (Докладніше дивіться у розділі: Використовуйте Фібоначчі для вказівки вигідних торгів ).

Нарешті, спад зменшується біля 60-хвилинної EMA на 200 бар, що є класичним поворотним пунктом для відкатів у висхідній тенденції. (див. Дізнайтеся, як працює управління торгівлею за 200-денної EMA ).

Структура цін та сезонність ще більше збільшують шанси для нашої спеціалізованої торгівлі зануренням. Натовп, який пропустив прорив, увійшов до позицій у прямокутнику, які згодом були націлені на розбиття, але ми виконуємо стратегію, яка виграє від їх болю, забезпечуючи нам нижчу ціну на вхід. А оскільки вони продають, поки ми купуємо, менша ймовірність, що ми натрапимо на хижаків. Сезонність вступає в силу тому, що зрив трапляється під час закінчення терміну дії опціонів, опускаючи фонд у популярний 75 страйк, змушуючи пул відкритого інтересу на нікчемні позиції. (Див.: Включення сезонності в торговий день )

Тепер ми застосуємо свій край, щоб знайти плідний вихід, сподіваємось знову використовувати натовп на нашу користь. З'являються дві потенційні точки виходу, одна на попередньому максимумі біля 79 та друга на зростаючій максимумі висоти біля 80. Вихід на попередній максимум пропонує найбезпечніший маршрут, оскільки це місце, де продавці можуть викликати чергове перевернення. Наші навички читання стрічок тепер вступають у гру, оскільки ціна перетворюється на бичачу 60-хвилинну консолідацію, яка триває 8 годин (чорний прямокутник на 60-хвилинному графіку).

Відсутність продажу тиску спонукає нас грати на вищий вихід, який має три переваги. По-перше, він потрапить у 80, природну ціль відкритого інтересу під час закінчення терміну дії. По-друге, він витісне верхній діапазон Боллінгера, подаючи загальний сигнал продажу. По-третє, воно набере опір після того, як невеликий прорив закликає новий натовп ризикувати. Ми вганяємо їхню жадібність до чарівного числа, отримуючи значний прибуток, поки хижаки вишикуються, щоб харчуватися нещодавно викарбуваними бичками.

Суть

Торгова грань визначає Вашу технічну або стратегічну перевагу у висококонкурентному ринковому середовищі. Торговці можуть встановити декілька країв, починаючи з популярних стратегій і налаштовуючи правила, щоб знизити ризик потрапити в пастку з емоційним натовпом.