Чи може хтось перемогти ринок?

Словосполучення "перемігши ринок" означає отримання прибутку від інвестицій, що перевищує показники 500 індексу Standard & Poor's. Зазвичай його називають S&P 500, це один з найпопулярніших орієнтирів загальної ефективності на фондовому ринку США.

Усі намагаються це перемогти, але мало кому вдається.

Бар'єри

Інвестиційні збори є однією з основних перешкод для подолання ринку. Якщо ви користуєтесь популярною порадою вкладати кошти в індексний фонд S&P 500, а не в окремі акції, ефективність вашого фонду повинна бути ідентичною ефективності S&P 500, для кращого або гіршого. Але інвестиційні внески будуть відняті з цих доходів, тому ви не будете цілком відповідати цьому, не майте на увазі, що його обіграєте. Шукайте індексні фонди із наднизькими комісіями від 0, 05% до 0, 2% на рік, і ви наблизитесь до рівня ринку, хоча ви його не обіграєте.

Податки - ще одна головна перешкода для подолання ринку. Коли ви сплачуєте податок з інвестиційних доходів, ви втрачаєте значний відсоток від свого прибутку. На 2018 рік ставка податку на приріст капіталу становить від 15 до 20%, якщо тільки ваш дохід не дуже низький. І ось податок на інвестиції, утримуваний щонайменше один рік. Запаси, що утримуються на коротший термін, оподатковуються як звичайний дохід.

Психологія інвесторів представляє третій бар'єр для подолання ринку. Зрозуміло, більшість людей мають тенденцію купувати високу і низько продавати, тому що вони схильні купувати, коли ринок працює добре, і продавати з страху, коли ринок починає падати. Цей принаймні знаходиться під вашим контролем. Дізнайтеся, як аналізувати акції та враховувати потенціал компанії для майбутніх прибутків. Це не дурно, але принаймні ви купуватимете з обгрунтованих причин.

Ризик є ключовим

Один із способів спробувати перемогти ринок - це взяти на себе більше ризику, але, хоча більший ризик може принести більший прибуток, він також може принести більші збитки.

Можливо, ви також зможете перевершити ринок, якщо маєте чудову інформацію. Є кілька способів, яким індивідуальний інвестор може володіти чудовою інформацією, якщо вони не є інсайдерами компанії, а торгівля непублічною інформацією є серйозним злочином, який називається інсайдерською торгівлею.

Однак, визначившись ширше, ви можете мати чудову інформацію, що базується на ваших знаннях у галузі чи продукті. Вкладати гроші в те, що ви знаєте, немає злочину.

Деякі інвестори заробили статки завдяки тому, що, здається, перевершує аналітичні навички. Домашні імена, такі як Пітер Лінч та Уоррен Баффет, досягли своїх успіхів, підбираючи окремі акції. Багато людей, про яких ви ніколи не чули, намагалися подібні стратегії і не змогли. Навіть більшість професійних менеджерів пайових фондів не можуть перемогти ринок.

Іноді це просто удача

Це означає, що немає поваги, Лінчу та Баффет, можливо, просто пощастило, навіть якщо вони фінансові. Високо оцінені економісти показали, що портфель випадково підібраних акцій може працювати як ретельно зібраний.

Так, вам, можливо, вдасться обіграти ринок, але якщо інвестиційні збори, податки та людські емоції працюють проти вас, ви, швидше за все, це зробите через удачу, ніж майстерність. Якщо ви можете просто відповідати S&P 500, за вирахуванням невеликої комісії, ви будете робити краще, ніж більшість інвесторів.