Сходи CD
Сходи CD - це стратегія, в якій інвестор ділить суму грошей, що вкладаються, на рівні суми в депозитних сертифікатах (CD) з різними термінами погашення. Ця стратегія знижує як процентну ставку, так і ризики реінвестицій.
Ключові вивезення
- Сходи CD можуть знижувати як процентну ставку, так і ризики реінвестицій для компакт-дисків.
- Сходи створюються шляхом розподілу однакової кількості коштів на компакт-дисках з різним терміном погашення.
- Завдяки накопиченому портфелю компакт-дисків інвестор все ще може досягти щоквартальних платежів, але зі значно вищою загальною доходністю портфеля.
Депозитний сертифікат (CD) - це інвестиційний продукт, який пропонує фіксовану процентну ставку протягом визначеного періоду часу. Вкладені кошти, застраховані на суму до 250 000 доларів Федеральною корпорацією з страхування вкладів (FDIC), зберігаються банком-емітентом до дати погашення CD. Терміни погашення цих ощадних інструментів зазвичай встановлюються на три місяці, шість місяців, один рік або п’ять років. Чим більший термін, на який вкладаються кошти, тим вищі сплачені відсотки. Щоб скористатися різними процентними ставками, пропонованими за різні періоди, інвестори можуть дотримуватися стратегії, відомої як Сходи CD.
1:35Що таке сходи CD?
Як побудувати сходи CD
Скажімо, інвестор має $ 20 000 інвестувати і хоче побудувати чотирирічну сходи CD.
Крок 1: Відкрийте окремі компакт-диски
Замість того, щоб укладати цілі кошти на один компакт-диск, інвестор вкладає 5000 доларів на кожен із чотирьох компакт-дисків, термін дії яких закінчується через один, два, три та чотири роки. Інвестор намагається знайти банки з найкращими тарифами на компакт-диски, перш ніж інвестувати кошти. З чого починається інвестор, це:
- 5000 доларів за 1-річний компакт-диск
- 5000 доларів за дворічний компакт-диск
- 5000 доларів у 3-річному компакт-диску
- 5000 доларів за 4-річний компакт-диск
Крок 2: Оновіть та конвертуйте кожен компакт-диск у віці
По мірі дозрівання кожного компакт-диска інвестор поновлює його як 4-річний компакт-диск. Здійснюючи це, через чотири роки інвестор матиме чотири, чотирирічні компакт-диски, але лише один із їх компакт-дисків виходить на рік.
Якби інвестор відкрив усі свої компакт-диски у січні 2019 року, налаштування драбини виглядало б так:
- Січень 2020 року: оновіть однорічний компакт-диск на 4-річний компакт-диск
- Січень 2021 року: оновіть дворічний компакт-диск на 4-річний компакт-диск
- Січень 2022 року: оновіть 3-річний компакт-диск на 4-річний компакт-диск
- Січень 2023 року: оновіть 4-річний компакт-диск на новий 4-річний компакт-диск
Це дозволило б інвестору використовувати більш високі відсоткові ставки на довгострокових компакт-дисках під час побудови драбин, а також матиме можливість витягувати 25% своїх коштів із сходів на рік без штрафних санкцій у зв'язку з тим, що один диск закінчується щороку.
Міні-сходи CD
Міні-сходи CD - це те саме поняття, що і звичайні сходи компакт-дисків, але з компактними компакт-дисками коротшого терміну. Ви можете створити сходи CD з 3-місячних, 6-місячних, 9-місячних та 1-річних компакт-дисків, щоб розгорнути ту саму стратегію. Майте на увазі, що якщо побудувати сходи проти компактних компактних дисків на коротший термін, відсоткові ставки, які ви зможете отримати, будуть нижчими.
Переваги сходів CD
Стратегія CD-сходинки дотримується інвесторів, які цінують безпеку своєї основної суми та доходу. Ця стратегія також забезпечує інвесторів стабільний грошовий потік, оскільки компакт-диски дозріватимуть у різний час. Розподіляючи інвестиції на компакт-диски з різними строками погашення, інвестор отримує вигоду від більш високих процентних ставок довгострокових компакт-дисків і не потребує багаторазового поновлення короткострокового депозитного сертифіката, на якому зберігаються всі їх кошти.
Компакт-диски також пропонують страхування FDIC від дефолту, якщо банк стане неплатоспроможним. За винятком облігацій Казначейства США, які також підтримуються федеральним урядом, жоден інший транспортний засіб не пропонує такого захисту інвесторам з фіксованим доходом.
Крім того, за допомогою сходових компакт-дисків інвестори можуть налаштувати свою сукупну (або загальну) ставку відсотків, як правило, вгору. Наприклад, інвестор може купувати тримісячні компакт-диски лише для створення квартальних грошових потоків, реалізуючи відносно низьку норму прибутку. Однак, маючи портфельний компакт-диск із накопиченими компакт-дисками, вони все ще можуть домогтися щоквартальних платежів, але із значно вищою загальною дохідністю портфеля, оскільки компакт-диски з більшою строком погашення, як правило, сплачують більші відсотки.
Інвестори, які вкладають усі свої кошти на один компакт-диск, можуть пропустити більш високі відсоткові ставки, які можуть призвести до того, що їхні кошти будуть закриті. Однак, на сходах CD, інвестор може скористатися короткостроковими процентними ставками, реінвестуючи доходи від дозрівання компакт-дисків у нові компакт-диски з більш високими процентними ставками. З іншого боку, якщо процентні ставки знижуються, власники компакт-дисків все ще користуються перевагами високих процентних ставок, які надають їх наявні довгострокові компакт-диски. Таким чином, сходи CD надають регулярні можливості реінвестувати готівку по мірі дозрівання компакт-дисків, зменшуючи при цьому ризик процентної ставки.
У випадку, якщо настає надзвичайна ситуація і інвестору потрібні грошові кошти, стратегія сходів гарантує, що інвестор послідовно має термін погашення компакт-дисків, тим самим, зменшуючи ризик ліквідності.
Суть
Загалом, як і будь-яка інша інвестиція, практика використання накопичених компакт-дисків повністю залежить від ваших особистих фінансових цілей. Взагалі кажучи, вони чудово підходять для людей, які хочуть забезпечити безпеку капіталу, передбачувані грошові потоки та простоту. Компакт-диски дуже легко зрозуміти, отримати доступ та структурувати, щоб відповідати вашим фінансовим цілям.
З іншого боку, коефіцієнт віддачі компакт-дисків, як правило, низький через безпеку, яку вони пропонують. Більше того, вони не пропонують спеціального податкового режиму, щоб заощадити гроші на місцевих, державних чи федеральних податках; тому, якщо ви знаходитесь у високому податковому діапазоні, їх важко виправдати. Якщо ви знаходитесь в низькому рівні податків, вони мають набагато більше сенсу.
Тільки майте на увазі, що найбезпечніший спосіб дії з компакт-дисками - це пройти через ваш банк і переконатися, що ваші депозити покриті лімітами страхування FDIC. Якщо ви вирішили пройти брокерський дім, зрозумійте, що ви ввели різноманітні ризикові змінні, такі як комісійні, сумнівні мотивації продавців (брокера) та потенційна втрата довірителя. Нехай це буде просто і отримує переваги.