Витрати та витрати

ВИЗНАЧЕННЯ витрат і витрат

Витрати - це витрати, пов'язані з управлінням пайовим фондом. Витрати - одні з основних критеріїв оцінки якості інвестиційного пайового фонду. Фонди, які пасивно управляються, як правило, мають менші витрати та витрати порівняно з їх активними партнерами. "Коефіцієнт витрат" є ключовим фактором прибутковості інвестицій фонду для акціонерів.

РОЗВ'ЯЗАННЯ ВІДНІШЕНЬ Витрати та витрати

Як і для будь-якого бізнесу, для управління пайовим фондом це коштує грошей. Існують певні витрати, пов’язані з транзакціями інвестора (наприклад, купівля, продаж або обмін акцій взаємного фонду), які зазвичай відомі як «плата за акціонери», та поточні операційні витрати фонду (наприклад, інвестиційні консультаційні збори за управління акціями фонду, маркетинг та витрати на розподіл, а також на зберігання, агентство переказів, юридичні, бухгалтерські та інші адміністративні витрати).

Які витрати і витрати оплачуються

Деякі кошти можуть покрити витрати, пов’язані з вашими транзакціями та вашим рахунком, накладаючи комісії та збори безпосередньо на вас під час здійснення транзакцій. Крім того, кошти, як правило, сплачують свої регулярні та періодичні операційні витрати на загальний фонд за рахунок активів фонду. Оскільки ці витрати виплачуються за рахунок активів фонду, ви їх сплачуєте опосередковано. Важливо розуміти, що пайові фонди не накладають ці збори та витрати довільно. Швидше за все, правління фонду відповідає за нагляд за роботою та управлінням фонду. Директори фонду, зокрема його незалежні директори, функціонують як «сторожові собаки», які повинні пильнувати інтереси акціонерів фонду. Однією з найважливіших обов'язків ради директорів фонду є узгодження та перегляд консультативного договору між фондом та інвестиційним радником фонду, включаючи коефіцієнти витрат та витрат.

Вплив витрат і витрат

Витрати відрізняються від фонду до фонду. Фонд з високими витратами повинен працювати краще, ніж недорогий фонд, щоб отримати однакові прибутки. Навіть невеликі різниці в комісіях від одного фонду до іншого можуть призвести до істотних відмінностей у прибутку від інвестицій у часі.

Чим більше ви платите за збори та витрати, тим менше грошей ви матимете у своєму інвестиційному портфелі. І ці збори і витрати справді накопичуються з часом.

Види витрат і витрат

Плата за акціонери

У якості плати акціонерам можуть з’являтися такі комісії:

• Вантажні продажі
• Плата за купівлю продажів
• Відкладена плата за продаж
• Плата за викуп
• Обмінна плата
• Плата за рахунок
• Плата за придбання

Щорічні операційні витрати фонду

Такі щорічні операційні витрати фонду можуть відображатися:

• Плата за управління
• Плата за розповсюдження (та / або обслуговування) 12b-1

Інші витрати

У якості інших витрат можуть відображатися такі:

• Загальні річні операційні витрати (або співвідношення витрат фонду)

Порівняйте інвестиційні рахунки Ім’я постачальника Опис Розкриття рекламодавця × Пропозиції, що з’являються в цій таблиці, є партнерствами, від яких Investopedia отримує компенсацію.

Пов'язані умови

Коефіцієнт витрат та витрат на коефіцієнти витрат (ER), також іноді відомий як коефіцієнт витрат на управління (MER), вимірює, яка частина активів фонду використовується на адміністративні та інші операційні витрати. детальніше Визначення взаємного фонду Взаємний фонд - це тип інвестиційного механізму, що складається з портфеля акцій, облігацій чи інших цінних паперів, який контролює професійний менеджер грошей. більше Коефіцієнт загальної суми витрат (TER) Загальний коефіцієнт витрат (TER) виражає витрати, необхідні для створення фонду у відсотках. детальніше План 12B-1 План 12B-1 - це план, структурований компаніями, що займаються взаємними фондами, для розподілу коштів через посередників. більше Акції Сервісних акцій - акції пайового фонду, які стягують додаткову плату за компенсацію фізичним особам, які відповідають на запитання інвесторів. більше Ліміт витрат Ліміт витрат - це ліміт, розміщений на операційних витратах, що виникають в пайовому фонді. більше Партнерські посилання