Повстання соціально відповідального ETF

Багато було сказано про інвестиційну практику тисячолітнього покоління (або, можливо, про її відсутність). Досить сказати; тисячолітні інвестори часто підходять до своїх фінансових рішень по-іншому, ніж покоління до них. Колись стандартизований портфель акцій та облігацій - це не обов'язково ідеальний підхід для цих молодих інвесторів. Швидше за все, багато тисячоліття виявляють тенденцію враховувати зовнішні фактори, такі як соціальні причини та вплив на навколишнє середовище, вибираючи все, від інвестиційних стратегій до конкретних компаній, на яких слід зосередити свої інвестиції.

Соціально відповідальні інвестиції - це сфера фінансового світу, яка швидко розширюється. Дійсно, звіт Інституту сталого інвестування Моргана Стенлі, про який повідомляє USA Today, свідчить про те, що американці у свої 20-ті та 30-ті роки зараз вдвічі частіше, ніж населення загального інвестора, зосередитись на інвестиціях в ІРІ.

Можливо, це було лише питанням часу, перш ніж ІРІ перетиналися з іншою гілкою інвестиційного Всесвіту, яка також швидко зростає. Фондові торги (ETF) швидко стають улюбленими інвестиційними засобами як для тисячоліть, так і для інвесторів інших поколінь. Тепер інвестори, які хочуть отримати прибуток, роблячи позитивну різницю у світі, мають реєстр сотень ETF та пайових фондів, з яких можна вибрати.

234 Фонди НДІ

За даними фонду-трекера Morningstar, до кінця 2017 року було 234 ETF та пайові фонди, які мали намір інвестувати в компанії, які перевірялися на фактори, пов'язані з соціально відповідальними принципами інвестування, такими як екологічний та соціальний вплив. У звіті наголошується, що кількість таких фондів зросла більш ніж удвічі з 2012 року і що активи в цих фондах за цей час зросли на 142%. На початок 2018 року ETF та ПІІ були інвестиційними галузями, що нараховували більше 100 мільярдів доларів.

Керівник групи відповідального інвестування в PNC Asset Management Group, Девід Алт, CFA, CFP, припускає, що зростання стійких ETF тісно пов'язане з різким зростанням галузі ETF в більш широкому плані. "Усі інвестори використовують пасивні ETF через низьку вартість та щоденну прозорість", - вказує він, додаючи, що "стійкі ETF, які досить широкі, щоб нагадувати повністю диверсифікований індекс, мають схожі риси, як традиційні пасивні ETF", включаючи "доступ до інвестиційних стратегій у недорогий спосіб ".

Сфери фокусу

Що робить ETF частиною соціально відповідального або стійкого інвестиційного портфеля? Для Wealthsimple, онлайн-сервісу управління інвестиціями, що базується в Торонто, існує жорстке випробування. Співзасновник Майкл Катчен зазначає, що "активи, які потрапляють у соціально відповідальні портфелі, пройшли процес перевірки, щоб переконатися, що вони відповідають вимогам певного фонду".

IShares MSCI ACWI низьковуглецевий цільовий ETF (CRBN) - це один конкретний стійкий ETF, який фокусується на компаніях, зацікавлених у низьких викидах вуглецю, пропонуючи доступ до кошика акцій з усього світу, які відображають цю мету. Компанії, що знаходяться в цьому кошику, менше залежать від викопних видів палива, ніж їхні колеги, це означає, що, наприклад, знайдеться Apple Inc. (AAPL), але не нафтовий бурильник Transocean Ltd. (RIG).

Ще одна сфера діяльності, яка є загальною для стійкого світу ETF, - доступне житло. Фонд iShares GNMA Bond ETF (GNMA) пропонує інвесторам можливість "просувати доступне житло" за рахунок інвестицій у житлові іпотечні облігації, випущені урядом США.

Для тих інвесторів, які хочуть зосередитись на компаніях, які зобов’язані взяти участь у гендерному різноманітті та справедливості, є такі ETF, як SPDR SSGA індекс гендерної різноманітності ETF (SHE). Компанії, представлені у фондах цього ETF, можуть мати більшу кількість жінок у складі ради директорів, ніж їхніх однолітків. Відповідно до короткого проспекту фонду, Фонд зосереджується на компаніях, які є "лідерами у просуванні жінок через гендерне різноманіття".

Багато тисячолітніх інвесторів, зокрема, зацікавлені в місцевих ініціативах. У такому випадку такий популярний вибір є ETF, наприклад, портфель облігацій муніципальних облігацій Invesco (BAB). Цей фонд дозволяє інвесторам допомагати у фінансуванні екологічно чистих проектів, а також управляє ризиком за допомогою облігацій місцевих муніципалітетів.

Також для ІФП НДІ характерно зосередити увагу на так званих соціально відповідальних питаннях. MSCI називає цей набір запасів тими, що мають "позитивні екологічні, соціальні та управлінські характеристики". IShares MSCI KLD 400 Social ETF (DSI) пропонує вплив компаній, які не займаються алкоголем, тютюном, азартними іграми, військовою зброєю, розвагами для дорослих та іншими зонами, де вони знаменуються. Натомість інвестори, що займаються цим ETF, матимуть вплив на такі компанії, як Facebook, Inc. (FB) та The Walt Disney Company (DIS).

Суть

Незважаючи на те, що може бути привабливим поглянути на ETF, орієнтовані конкретно на одну сферу інтересів у соціально відповідальному інвестуванні, Дейв Алт рекомендує бути обережними при роботі з цими фондами. Він каже, що "проблема з тематичними ETF, характерними для однієї теми чи стратегії, полягає в тому, що вони часто отримують набагато вищу плату, ніж традиційні пасивні стратегії, хоча ці стратегії також є пасивними. Ви часто платите за активні менеджерські збори за пасивні. Стратегія. Вам також потрібно розглянути основні цінні папери в тематичному ETF ".

Одним із важливих заходів є те, що інвестори, зацікавлені у ETF з НДІ, все ж повинні проводити свої дослідження; Alt припускає, що ETF "може бути проданий таким чином, як така конкретна тема, як" вода ", але інвесторам потрібно переглянути базові акції, щоб визначити, чи вистачає компаніям на достатню кількість водних проектів". Крім того, "інвестори завжди повинні розглядати основні холдинги та витрати як частину процесу, щоб визначити, чи є стійкий ETF чи тематична стратегія розумною інвестицією", пропонує Альт.