Визначення напівваріантності
Що таке напівваріантність?
Напівваріантність - це вимірювання даних, за допомогою яких можна оцінити потенційний ризик зниження інвестиційного портфеля. Напівваріантність обчислюється шляхом вимірювання дисперсії всіх спостережень, які опускаються нижче середнього або цільового значення набору даних. Напівваріантність - це середнє значення квадратних відхилень значень, менших від середнього.
Формула для напіввариантності є
Напівваріантність = 1n × ∑rt Що вам говорить напівваріантність?
Напівваріантність схожа на дисперсію, але вона враховує лише спостереження, що знаходяться нижче середнього. Напівваріантність є корисним інструментом у аналізі портфеля чи активів, оскільки забезпечує міру зменшення ризику зниження.
У той час як стандартне відхилення та дисперсія забезпечують мінливість нестабільності, напівваріантність розглядає лише негативні коливання активу. Напівваріантність може бути використана для обчислення середнього збитку, який може мати понесений портфель, оскільки він нейтралізує всі значення вище середнього або вище цільового прибутку інвестора.
Для інвесторів, не схильних до ризику, визначення оптимальних розмірів портфеля шляхом мінімізації напіввариантності може зменшити ймовірність значного зниження вартості портфеля.
Ключові вивезення
- Формула напівваріантності може бути використана для вимірювання ризику зниження портфеля.
- Semivariance розглядає лише спостереження, які нижче середнього набору даних.
Порівняйте інвестиційні рахунки Ім’я постачальника Опис Розкриття рекламодавця × Пропозиції, що з’являються в цій таблиці, є партнерствами, від яких Investopedia отримує компенсацію.
Пов'язані умови
Які заходи напіввідхилення Напіввідхилення - це метод оцінки нижчих середніх коливань прибутковості інвестицій. Він використовується як альтернатива стандартному відхиленню. докладніше Використання варіації рівняння варіації - це вимірювання розкиду між числами в наборі даних. Інвестори використовують рівняння дисперсії для оцінки розподілу активів портфеля. докладніше, як працює залишкове стандартне відхилення Залишкове стандартне відхилення - це статистичний термін, що використовується для опису різниці стандартних відхилень спостережуваних значень від прогнозованих значень, як показано балами регресійного аналізу. детальніше Визначення стандартного відхилення Стандартне відхилення - це статистика, яка вимірює дисперсію набору даних щодо його середнього значення та обчислюється як квадратний корінь дисперсії. Він обчислюється як квадратний корень дисперсії шляхом визначення варіації між кожною точкою даних щодо середнього. більше Визначення T-тесту Т-тест - це тип інфекційної статистики, який використовується для визначення, чи є значна різниця між засобами двох груп, яка може бути пов'язана за певними ознаками. докладніше Оцінка ризику зниженого ризику Небезпечний ризик - це оцінка потенціалу цінних паперів зазнати падіння вартості, якщо зміниться кон'юнктура ринку, або величини збитків, які можуть бути понесені внаслідок зниження. більше Посилання партнерів
