Щомісячний індекс доданої вартості (VAMI)
Щомісячний індекс доданої вартості (VAMI) відслідковує щомісячну гіпотетичну інвестицію в розмірі 1000 доларів США, припускаючи реінвестування протягом певного періоду часу.
Ключові вивезення
- Щомісячний індекс доданої вартості (VAMI) відслідковує щомісячну гіпотетичну інвестицію в розмірі 1000 доларів США, припускаючи реінвестування протягом певного періоду часу.
- VAMI - одна з найбільш часто використовуваних показників для відображення загальної діяльності фонду для інвесторів.
- VAMI розраховується, використовуючи щомісячну віддачу NET.
Розуміння щомісячного індексу доданої вартості (VAMI)
Щомісячний індекс доданої вартості відображає загальний прибуток, отриманий інвестором протягом визначеного періоду часу. Він включає приріст капіталу, а також реінвестування будь-яких виплат, таких як дивіденди та додаткові відсотки, отримані за рахунок компенсації. Ще одним ключовим аспектом VAMI є те, що він розраховується за допомогою щомісячної віддачі від NET. Це означає, що будь-які застосовані комісії, такі як управління, стимулювання, брокерські збори, вже були вирахувані, а те, що залишилося, - це справжня віддача.
Це одна з найбільш часто використовуваних показників для відображення загальної діяльності фонду для інвесторів. Популярність VAMI випливає з того, що вона є досить описовою, оскільки вона показує інвестору, як 1000 доларів працювали за даний період, і що це легко зрозуміти.
Щомісячний індекс доданої вартості може використовуватися для різних цілей. Це може дати зрозуміти про зростання вкладеного капіталу з часом. Іноді це можна використовувати для оцінки ефективності роботи менеджера фонду. Це також корисно для порівняння декількох фондів та показників показників. VAMI обчислюється шляхом множення VAMI попереднього місяця на НЕТ-прибуток поточного місяця.
- Перший бал VAMI = 1000 * (1 + НЕТ повернення поточного місяця)
- Наступний VAMI = Попередній VAMI x (1 + NET повернення поточного місяця)
Використання VAMI для порівняння
Графіки VAMI можуть бути надійним способом порівняння зростання різних фондів та орієнтирів на всьому ринку. Інвестори можуть налаштувати ці графіки, щоб вибрати один із варіантів у сімействі фондів компанії. Графіки VAMI надають інвесторам уявлення про ефективність інвестицій у часі. Вони також можуть давати уявлення про потенційні очікування з майбутніми прогнозами. Графіки VAMI також можуть надавати наочне уявлення про ефективність подібних фондів або фондів різних категорій активів протягом визначених часових рамків, а також дохідні показники також включаються для більш широкого аналізу.
Інструменти VAMI
Численні ринкові платформи надають інструменти VAMI для аналізу інвесторів. Ці інструменти можуть передбачати різні вхідні дані, такі як більш високі значення початкового капіталу та різні тривалості.
Щомісячний індекс доданої вартості може бути побудований за допомогою програмування технічного програмного забезпечення. Зазвичай це починається з гіпотетичної інвестиції в розмірі 1000 доларів. Однак початковий рівень інвестицій може змінюватися. Під час використання цієї методики моделювання важливо забезпечити доступність та якість даних для надання відповідних графіків, оскільки оцінені результати можуть бути перекошені якістю даних. Графіки VAMI можуть бути складені в Microsoft Excel або інших технічних програмах. Інтернет-версії часто надаються компаніями з фінансових послуг, щоб допомогти забезпечити графічне представлення вартості інвестицій у часі.
Morningstar наводить приклад зі своїм інструментом VAMI, який є частиною дослідницької пропозиції для взаємних фондів. На вкладці діаграми інвесторам надається гіпотетичне зростання початкових інвестицій у розмірі 10 000 доларів. Під час дослідження Фонду індексу Vanguard 500 за річний період з 26 січня 2017 року по 26 січня 2018 року графік VAMI показує, що інвестиція в розмірі 10 000 доларів інвестора зросла б до $ 12 585.
Порівняйте інвестиційні рахунки Ім’я постачальника Опис Розкриття рекламодавця × Пропозиції, що з’являються в цій таблиці, є партнерствами, від яких Investopedia отримує компенсацію.