3 ETP, щоб відіграти перевагу рова Баффетта

Легендарний інвестор Уоррен Баффет вважає, що найважливішим фактором при виборі успішної інвестиції є визначення довговічності конкурентної переваги компанії або "рова". Під економічним ровом розуміється здатність компанії зберігати конкурентну перевагу над конкурентами для захисту своїх прибутків та частки ринку.

Компанія може створити рів через переваги у витратах, маючи перевагу розміру, забезпечуючи високі витрати на комутацію та володіючи унікальними нематеріальними матеріалами, такими як патенти та розпізнавання бренда. Наприклад, Apple Inc. (NASDAQ: AAPL) створила економічний ров завдяки своїй сприйнятій якості та розпізнаванню бренда, що дозволило компанії захистити частку ринку від конкурентів, що пропонують продукцію нижчої ціни. (Див. Також: Як Уоррен Баффет вибирає свої запаси? )

Інвестори, які хочуть прийняти центральний стовп інвестиційної стратегії Баффетта, повинні врахувати ці три біржові продукти (ETP), які надають впливу компаніям, які мають стійкі економічні риси. (Див. Також: Переваги широких ровів .)

VanEck Vectors Morningstar Wide Moat ETF (NYSEARCA: MOAT)

Створений у 2012 році VanEck Vectors Morningstar Wide Moat ETF має на меті забезпечити аналогічну віддачу індексу фокусування Morningstar Wide Moat. Фонд робить це, вкладаючи мінімум 80% своїх активів у цінні папери, що складають базовий індекс. Ці цінні папери - це компанії, які, як вважає Morningstar Inc., мають значну конкурентну перевагу, отриману від власних операцій та активів, таких як патенти та високі комутаційні витрати. Основні акції в портфелі ETF включають Twenty-First Century Fox, Inc. Клас A (NASDAQ: FOXA), Campbell Soup Company (NYSE: CPB), Amazon.com, Inc. (NASDAQ: AMZN) та Dominion Energy, Inc. ( NYSE: D). Загалом кошик фонду має 47 акцій. (Дивіться також: Amazon: 10 Secret, яких ви не знали. )

ETF VanEck Vectors Morningstar Wide Moat ETF має управління під управлінням (AUM) у розмірі 1, 41 мільярда доларів. Коефіцієнт його витрат на 0, 48% перевищує середній показник категорії 0, 33%. Станом на липень 2018 року фонд має п'яти- та трирічну річну віддачу відповідно 13, 73% та 14, 05%. За рік (з початку року) MOAT повернув 2, 61%. Інвестори також отримують 1, 05% дивіденду.

VanEck Vectors Morningstar International Moat ETF (NYSEARCA: MOTI)

Запущений у 2015 році, VanEck Vectors Morningstar International Moat ETF прагне відслідковувати показники колишнього американського індексу Moat Focus Morningstar Global. Менеджер досягає цього, вкладаючи більшість активів фонду в цінні папери, що містять базовий індекс. Це в першу чергу міжнародні компанії, для яких Morningstar вважає конкурентною перевагою та привабливою оцінкою. У трійці найбільших акцій PLC Rolls-Royce Holdings PLC (OTC: RYCEF), Naturgy Energy Group SA (BCN: NTGY) та LINE Corporation (NYSE: LN) припадає кумулятивна вага 6, 95%.

VanEck Vectors Morningstar International Moat ETF має чисті активи в розмірі 97, 79 мільйонів доларів і стягує з інвесторів щорічну плату за управління 0, 56%. Незважаючи на те, що фонд отримав невтішну віддачу з початку року - -4, 48%, за останні 12 місяців станом на липень 2018 року він повернув 3, 48%. ETF виплачує дивіденд у 2, 96%. (Докладніше див.: 5 найкращих ETF з виплатою дивідендів .)

Елементи Morningstar Wide Moat Focus Total Index ETN (NYSEARCA: WMW)

Створений в 2007 році, Елемент Morningstar Wide Moat Focus Total Return Index ETN намагається копіювати показники індексу фокусу рова Morningstar Wide Moat. Це робиться шляхом інвестування в цінні папери, що складаються з відстеженого індексу. Сюди входять компанії з великою капіталізацією, які можуть використовувати свою конкурентну перевагу. Найвищі асигнування включають Twenty-First Century Fox Inc. Клас А на 2, 92%, Eli Lilly and Company (NYSE: LLY) на 2, 90% та Biogen Inc. (NASDAQ: BIIB) на 2, 78%. Біржа, що торгується (ETN), містить 46 цінних паперів. (Дивіться також: Як 21-го століття Фокс заробляє свої гроші. )

Елемент Morningstar Wide Moat Focus Total Return Index ETN набагато менший, ніж перші два фонди, лише 19, 87 млн ​​доларів в АУМ. Він має відносно високий коефіцієнт витрат 0, 75%, але нагородив інвесторів високою ефективністю протягом тривалого періоду з 10-річною віддачею 13, 47%, п’ятирічною віддачею 12, 54% та трирічною віддачею 14, 7%. ETN також має вражаючий дохід від 6, 63%.