Банки заявляють, що вони будують блокчейн. Їх немає

Навіть після того, як біткойн отримав деяке визнання імені - як ботанічні гроші, як мастило для темної веб-комерції, як останній день Semper Augustus - його технологічні основи залишалися незрозумілими для всіх, крім найбільш відданих криптовалют. Що стосується засобів масової інформації, Нечестивий Росс Ульбріхт та Таємничий Сатосі Накамото були історією, а не деякими деталями програмування, що кружляли на задньому плані.

Однак до середини 2015 року блокчейн помітили. Recode провів заголовок "Забудь биткойн - що таке блокчейн і навіщо тебе турбувати?"; Bloomberg Markets, "Це все про блокчейн". Економіст не збирався залишатися осторонь. До того, як рік минув, це було очевидно для всіх, хто знав: біткойн був боком-шоу, захоплюючим анархістом 4chan у масці Гая Фокса. Головною визначною пам'яткою був цей могутній двигун визначеності, блокчейн.

У якийсь момент, на жаль, аналіз blockchain-hype випереджав аналіз. Що саме це за "технологія, що стоїть за біткойнами", на яку вкладаються банки, уряди та цілі покоління наступних великих речей, що шукають ступінь MBA? Ми всі говоримо про одне і те ж, чи деякі з цих блокчейнів застосовують модний рік року для продажу старих технологій? (Дивіться також, Blockchain: Основа цілого майбутнього фінансів. )

Повстання "дозволеного блокчейна"

Блокчейн Bitcoin - форма технологій розподіленої книги, що дозволяє тисячам людей, які не знають і не довіряють один одному, вести взаємодії один з одним. Зазвичай така мережа вимагає довіреного посередника, щоб не допустити поганих суб'єктів витрачати свої кошти вдвічі або пред'являти вимоги до грошей, які не є їхніми. Не так биткойн. За допомогою розумної криптографії система підтвердження роботи біткойна дозволяє довільній кількості сторонніх людей обмінюватися біткойнами, не надаючи довіри до банку, брокера чи розрахункової компанії. (Дивіться також, як працює біткойн .)

Порівняйте, що відкритий, без дозволу блокчейн із "приватними" або "дозволеними" блокчейнами, які створили гравці технологічних та фінансових послуг, разом із безліччю стартапів, розвиваються самостійно або через консорціуми. Замість того, щоб довіряти мережі тисяч незнайомих людей, вони пропонують побудувати невеликі мережі відомих, перевірених акторів - або, в деяких випадках, тримати блокчейн для себе. Результат полегшує дотримання законів проти відмивання грошей та дізнайтесь законів про своїх клієнтів (і викликає відповіді Павловия від інвесторів), але в певний момент ці нібито блокчейн мало стосується інновацій, що лежать в основі біткойна.

"Недозволені та дозволені блокчейни технічно є дуже різними звірами", - сказав Арвінд Нараянан, доцент кафедри інформатики в Прінстоні та автор підручника з криптовалют, розповів Інвестопедії електронною поштою. "Прикро і заплутано, що один і той же термін використовується для позначення обох".

Стара техніка, нові казкові слова

У статті, що є співавтором з Джеремі Кларком, Нараянан описує довгу серію нововведень, які передували біткоіну ​​та були об'єднані для розробки першого блокчейна - або "консенсусу Накамото", оскільки слово "blockchain" не з'явилося у білій книзі Сатоші Накамото 2009 року пропонуючи оригінальну криптовалюту. Ці попередники блокчейна включають дерева Меркле та візантійські відмови, які Нараянан і Кларк визначають як ключові елементи як дозволених блокчейнів, так і бездозволених, таких як біткойн.

Той факт, що дві категорії blockchain поділяють ці нововведення, однак, не робить їх однаковим. Дерева Меркле та візантійські відхилення відносяться до 1980-х років, десятиліттям до біткойна.

"Багато запропонованих застосувань блокчейнів, особливо в банківській справі, не використовують консенсус Накамото", - пишуть Нараянан та Кларк. Зробити це з невеликою мережею відомих контрагентів, додають вони, було б "зайвим".

Тому що це модно?

Біткойн розроблений так, щоб бути "цілком стійким до цензури", - доцент MIT з технологічних інновацій, підприємництва та стратегічного управління Крістіан Каталіні розповів по телефону "Інвестопедія". Цей опір коштує дорого: Digiconomist вважає, що станом на 25 вересня мережа біткойн споживає електроенергію зі швидкістю 18, 1 тераватт-годин на рік - аналогічна швидкість для всієї Сирії.

Нараянан і Кларк, напевно, мають рацію, що подібна система буде «надмірною» для однієї фірми або невеликого консорціуму фірм. Видобуток, як відомо ця енергоємна система підтвердження роботи, забезпечує точність і стримує шахрайство в мережі тисяч вузлів, які не знають і не довіряють один одному. Бек-офіс банку знає і, сподіваємось, довіряє собі; Шість-вісім банків можуть вибудувати відносини досить швидко, якщо вони ще не зробили цього. У таких ситуаціях гірнича справа вирішує проблему, якої не існує.

"Люди, які збираються укладати угоди про дозволений блокчейн, як правило, довіряють один одному", - сказала по телефону "Інвестопедія" Ашееш Бірла, керівник продукту Ripple. (Ripple використовує блокчейн без дозволів, спрямований на полегшення транскордонних платежів для банків; його механізм консенсусу не ґрунтується на підтвердженні роботи.)

"Деякі з цих платформ розроблені для того, щоб бути своєрідними репліками старої системи, - каже Каталіні, - де довірений посередник має майже такий самий контроль, або точно такий же контроль, який він мав би у старій системі. І тоді ви Вам цікаво, чому ми переходимо на менш ефективну ІТ-інфраструктуру? Тому що це модно? " (Дивіться також, Microsoft, Bank of America, об'єднавшись на технологію Blockchain. )

Що робити, як вони працювали як біткойн?

Як зазначають Нараянан і Кларк, багато дозволених блокчейн не використовують майнінг або інші аспекти консенсусу Накамото. Натомість вони використовують інші, часто набагато старіші, методи, які заплутано вхоплені "технологією блокчейн".

Якби вони використовували блокчейн, як биткойн, однак, цей блокчейн, ймовірно, буде незахищеним, оскільки сторони знають і довіряють одна одній. Бездозволені блокчейни, такі як біткойн, вразливі до 51% атак, в яких сторона або група учасників домовленостей контролюють більшість обчислювальних можливостей мережі і, отже, можуть змінювати головну книгу. Якби одна організація керувала внутрішнім блоковим ланцюжком у стилі біткойн, вона контролювала б 100% потужності мережі, а блокчейн був би по суті компрометований - це не дуже важливо для єдиного учасника мережі, який би сподобався повною мірою контроль над дуже дорогою електронною таблицею.

Це ж питання, ймовірно, виникне в дозволених блокчейнах, що підтримуються невеликими консорціумами. "Якщо вузли змовляються, або вузли порушені, ви можете просто переписати історію", - каже Каталіні. "Отже, якщо ви регулятор, можливо, ви не хочете, щоб набір банків або набір фінансових установ змогли змова і переписати книгу. Це навіть не 51% атаки - у них уже є ключі до набір даних, тож вам навіть не знадобиться більшість, щоб обдурити систему. " Скандал з фальсифікацією LIBOR - лише один із прикладів того, чому регулятори можуть хвилюватися з приводу банківських змов у дозволених блокчейнах.

Криптовалюта?

Дозволені blockchains відмовляються від безперервних переваг відкритих blockchains, хоча, по всій ймовірності, як вказує Бірла, учасники так чи інакше довіряють один одному. Blockchains також повільніше, ніж традиційні бази даних. У 95% випадків, вважає Бірла, краще просто використовувати базу даних. "Я бачив дуже багато випадків використання для використання дозволених блокчейнів", - каже він, - і коли я дивлюсь на проблему, яку вони намагаються вирішити, я відчуваю, що, ого, є компанія, яка може вирішити ця проблема. Ця компанія Oracle ".

Однак, можливо, існує спосіб протистояти дозволеним блокчейнам. Бірла, Каталіні, Нараянан і Кларк згадують можливість того, що "blockchain tech" - це просто сексуальна упаковка для спроби стандартизації галузі. «Якщо називати це розподіленою книгою, це залучати людей за стіл, - каже Каталіні, - я думаю, що це гарна річ».

Пам'ятаєте Інтранець?

Контури дебатів, дозволених дозволеним блокчейном, часто порівнюються із напругою між відкритим Інтернетом та обмеженими інтрамережами 1990-х. "Великі компанії відчайдушно сподіваються на блокчейн без біткойна - це точно так, як 1994 рік. Чи не можемо ми мати Інтернет без Інтернету ??" Марк Андреєссен твітнув у грудні 2015 року.

Каталіні розраховує, що відкрита платформа знову виграє проти прихованих альтернатив, хоча конкретно не згадує біткойни. "Зараз я досить впевнений, що якщо дивитись 10, 15 років вниз, єдине справжнє нововведення, яке ми побачимо з цього, вийде з незворотних", - говорить він. (Див. Також: Думка: Bitcoin vs. Big Finance. )

Бірла також очікує, що історія повториться, зазначивши, що Cisco, "до-Інтернет, був компанією, яка керувала інтранет". Іншими словами, компанії, які зараз розробляють дозволені блокчейн, можуть врешті перейти до дозволених. Зробити цей перехід може бути складним завданням, оскільки норми, які роблять безрезультатними блокчейки складними для банків, залишаються в силі.

Приручення блокчейна

Однак, можливо, регулювання не викликає занепокоєння для банків та інших встановлених гравців, які стикаються з винаходом Накамото. Біткойн - це "перша мережева цифрова платформа, яка є у нас на планеті, де мережа була створена не великим гравцем, який інвестував в інфраструктуру", - каже Каталіні.

Впровадження системи, яка дозволяє людям переказувати кошти по всьому світу без центральної, довіреної влади, є властивою загрозою для банківської системи. Принаймні далеко не смертельна, принаймні поки що: біткойн-транзакції повільні; вартість валюти настільки мінлива, що ви ризикуєте втратити частину грошей, які хочете перерахувати; ринок невеликий і неліквідний; громада схильна до розколу; і ви повинні розраховувати на обмін, щоб отримати вид валюти, який насправді прийме будь-який торговець чи інкасо.

Незважаючи на це, вперше існує високотехнологічна альтернатива банківській системі. Промисловість може бачити кооптування термінології blockchain - не реально приймаючи блокчейн - як спосіб приручити дику технологію, якщо не вбити її. Генеральний директор JPMorgan Джеймі Дімон публічно назвав біткойн "шахрайством" і передбачив, що уряди будуть протидіяти цьому; тим часом його фірма розробляє дозволену версію блокчейна ethereum під назвою Quorum.

Як стверджує Каталіні, усталені гравці "приймають нову парадигму і виймають руйнівні для діючих осіб".

Слово Б

Не все, що називає себе blockchain насправді є одним, як показує одна з найбільш ранніх дозволених зусиль blockchain. У листопаді 2016 року фінтех-фірма R3 очолила консорціум із 75 фінансових установ під егідою свого продукту Corda. У той час компанія CTO заявила, що її місією є "розуміння, застосування та розвиток технології blockchain". До лютого 2017 року цього вже не було: презентація компанії спричинила занепокоєння слайдом, який сказав: "Ні" блок-ланцюжок ", тому що він нам не потрібен". Сьогодні R3 описує Корду як "платформу розподіленої книги", "упускає майже всі згадки про слово" b "і наполягає на тому, що Корда" ніколи не була розроблена як одна ". Інші повинні наслідувати його.

Інвестування в криптовалюти та інші пропозиції первинних монет ("ICOs") є дуже ризикованим та умоглядимим, і ця стаття не є рекомендацією Інвестопедії та письменника інвестувати в криптовалюти чи інші ICO. Оскільки ситуація кожної людини є унікальною, перед прийняттям будь-яких фінансових рішень завжди слід проконсультуватися з кваліфікованим фахівцем. Інвестопедія не надає жодних гарантій щодо достовірності та своєчасності інформації, що міститься в цьому документі. На дату оновлення цієї статті автор не займає жодної позиції в жодній криптовалюті.