Відстрочені відсотки
Відстрочені відсотки - це сума відсотків, що додаються до основного залишку позики, коли договірні умови позики дозволяють здійснити плановий платіж, менший за належні відсотки. Коли основний залишок позики збільшується через відстрочені відсотки, він відомий як негативна амортизація. Наприклад, іпотека з регульованою ставкою, відома як АРМ з виплатою платежів, і іпотека з фіксованою ставкою з відстроченою процентною особливістю несуть ризик щомісячних платежів істотно зростати в якийсь момент протягом строку іпотеки.
Порушення відкладених відсотків
Відстрочені відсотки - це відсотки, які нараховуються за позикою, але не сплачені. Відсотки накопичуються, коли виплата за кредитом недостатньо велика для покриття всіх належних відсотків.
Історія відстрочених відсотків
До іпотечного кризису 2008 року такі програми, як опція оплати ARM, дозволяли позичальникам обирати свій щомісячний платіж. Іпотекодавці можуть обрати 30-річний або 15-річний платіж, плату лише за відсотками, яка покриває відсотки, але не зменшуючи основний залишок, або мінімальний платіж, який навіть не покрив би належні відсотки. Різниця між мінімальним платежем та належними відсотками була відстроченою процентною ставкою або негативною амортизацією, яка була додана до залишку позики.
Наприклад, скажімо, що іпотекодавець отримав опцію ARM для оплати в розмірі 100 000 доларів за 6% відсотковою ставкою. Позичальник міг вибрати один із чотирьох варіантів щомісячних платежів: повністю амортизуючий 30-річний фіксований платіж у розмірі 599, 55 дол .; повністю амортизуюча 15-річна виплата в розмірі 843, 86 дол .; виплата лише відсотки в розмірі 500 доларів; або мінімальний платіж у розмірі 321, 64 дол. Здійснення мінімального платежу означає відстрочену відсоток у розмірі 178, 36 дол. США, щомісяця додається до залишку позики. Через п’ять років залишок позики з відстроченими відсотками переробляється, тобто необхідний платіж збільшується достатньо, щоб погасити позику через 25 років. Виплата стає настільки високою, іпотекодавець не може повернути позику і закінчується стягнення. Це одна з причин, коли позики з відстроченими відсотками заборонені в деяких штатах і федеральним урядом вважаються хижими.
Негативна амортизація
З відстроченою процентною іпотекою або опціоном з виплатою ARM у іпотекодавця може бути обмежений платіж, і процентна ставка може зростати. Оскільки різниця додається до балансу, а не зменшує суму заборгованості за кредитом, борг збільшується.
Це може бути складною ситуацією, особливо якщо іпотекодавець хоче продати житло. Відстрочені відсотки можуть призвести до того, що позичальник переверне іпотеку, тобто він заборгував більше, ніж може отримати від продажу будинку.
Порівняйте інвестиційні рахунки Ім’я постачальника Опис Розкриття рекламодавця × Пропозиції, що з’являються в цій таблиці, є партнерствами, від яких Investopedia отримує компенсацію.