Яка різниця між толерантністю до ризику та можливістю ризику?

Толерантність до ризику та спроможність до ризику - це два поняття, які потрібно чітко розуміти, перш ніж приймати інвестиційні рішення для себе або для клієнта. Разом вони допомагають визначити суму ризику, яку слід брати в портфель інвестицій. Це визначення ризику поєднується з цільовою ставкою або дохідністю (або скільки грошей ви хочете, щоб ваші інвестиції заробляли), щоб допомогти скласти інвестиційний план або розподіл активів.

Толерантність до ризику

Толерантність до ризику - це величина ризику, який інвестор сприймає, або ступінь невизначеності, який інвестор може впоратися. Толерантність до ризику часто змінюється залежно від віку, доходу та фінансових цілей. Це можна визначити багатьма методами, включаючи анкети, розроблені для виявлення рівня, на який інвестор може інвестувати, але все-таки мати можливість спати вночі.

Ємність ризику

Ємність для ризику, на відміну від толерантності, - це величина ризику, який інвестор "повинен" взяти на себе, щоб досягти фінансових цілей. Норма прибутку, необхідна для досягнення цих цілей, може бути оцінена, вивчивши часові рамки та вимоги до доходу. Тоді інформація про прибуток може бути використана для того, щоб допомогти інвестору визначитися з типом інвестицій і ступінь ризику.

Спочатку слід обчислити цільові доходи, щоб визначити, який ризик може бути необхідним.

Баланс ризику

Проблема, з якою стикаються багато інвесторів, полягає в тому, що їх толерантність до ризику та здатність до ризику неоднакові. Коли обсяг необхідного ризику перевищує рівень, який інвестор сприймає комфортно, найчастіше виникне дефіцит у плані досягнення майбутніх цілей. З іншого боку, коли толерантність до ризику перевищує необхідну, особа може взяти надмірний ризик. Інвесторів, таких як цей, іноді називають любителями ризику.

Виділення часу, щоб зрозуміти вашу особисту ситуацію з ризиком, може вимагати самовідкриття з вашого боку, а також фінансового планування. Хоча досягнення ваших особистих і фінансових цілей можливо, розум і судження можуть затуманитися, коли особисті почуття не залишаються без перевірки. Тому робота з професіоналом може бути корисною.

Радник Insight

Стів Станганеллі, CFP®, CRPC®, AEP®, CCFS
Clear View Wealth Advisors, LLC, Еймсбері, Массачусетс

Ризик можна визначити різними способами. Для деяких це не важлива не потенційна втрата основного принципу, а стільки, скільки перспектива втрати на виграш, якщо не діяти певним чином чи інвестувати певний актив.

Види фінансів використовують всілякі показники для толерантності до ризику: стандартне відхилення, коефіцієнт перевернення / зменшення і т. Д. Вони описують, як очікується, що інвестиції можуть змінюватися. Незалежно від того, чи може інвестиція змусити вас спати вночі, ніж інша, це гарна ідея того, що означає толерантність до ризику.

Потенціал для ризику інвестора має багато спільного з ресурсами та доходами. Вам потрібно бути у певному фінансовому становищі, щоб взяти на себе певні ризики. Заходи щодо визначення потенціалу ризику - це грошовий потік, ліквідність, рівень заборгованості, покриті страхові ризики та заощадження.