10 років потому: як фінансова криза вплинула на людей похилого віку

У період з жовтня 2007 р. По листопад 2008 р. Dow Jones втратив понад 40%, а інвестори зазнали збитків у розмірі понад 8 трлн дол. У звіті про грудень 2008 року AARP зазначає: "Економічний спад, який триває, може бути найгіршим після Другої світової війни. Її вплив на літніх американців може бути руйнівним ". У доповіді Березня 2010 року з референтного бюро населення (PRB), де згадуються дані, зібрані Американською службою життєдіяльності (ALP), дослідженням охорони здоров'я та пенсії (HRS) та іншими людьми, сказано: що спад знищив покращення матеріального добробуту для найбільш вразливих груп - дітей, людей похилого віку та бідних ».

На противагу цим висновкам цього висновку зі звіту PRB, опублікованого в листопаді 2015 року: «Велика рецесія (2007–2009 рр.) Мала широкі економічні наслідки для американців різного віку, але люди похилого віку були відносно ізольовані від тривалого економічного спаду». Ця невідповідність запрошує перевірити, який вплив криза мала на людей похилого віку та чому.

Варіації в межах демографічного

У звіті AARP було зрозуміло, що серед представників старшого населення немає фінансової реальності, яка відповідає всім розмірам. Під час кризи менше людей похилого віку очікували втрату роботи, частково завдяки тому, що невеликий відсоток цього населення мав роботу в першу чергу. Для тих, хто виявився безробітним, наслідки, як очікували, будуть серйозними. Тим, хто має плани з визначеними виплатами, як правило, вважають себе кращим, ніж ті, що мають плани з визначеними внесками, хоча існує справжній страх, що деякі плани з визначеними виплатами будуть заморожені або не виконані.

Люди, яким довелося доповнити соціальне забезпечення 401 (k) або грошовими коштами IRA, входили до числа тих, на кого очікується найбільший вплив. Деякі вкладники, які не перейшли до акцій у облігації, вже відчували великі збитки. Пенсіонери, які ще недостатньо дорослі для Medicare, ризикують втратити медичне страхування. Люди, які володіли своїми будинками прямо, очікувались, що вони пройдуть краще, ніж ті, хто все ще мав іпотеку, особливо ті, хто бачив, що їхні іпотечні кредити йдуть під водою.

Кінець кризи

Звіт про PRB за 2010 рік показав, що більше 70% людей віком 40 років і старше відчували, що спад вплинув на них. У період з листопада 2008 р. По січень 2010 р. Близько 30% тих домогосподарств заявили, що вони втратили більше двох місяців на іпотечний кредит, негативний власний капітал, стягнення збитків або безробіття.

У цей період громадяни похилого віку, як і всі демографічні групи, витрачали менше, зменшували заощадження та скорочували медичну допомогу. Щоб уповільнити втрати на пенсійних заощадженнях, понад 55% працівників віком від 50 до 64 років очікували працювати повним робочим часом, коли вони досягли 65 років. Кількість безробітних пенсіонерів збільшилася вдвічі за листопад 2007 р. - серпень 2009 р. (Докладніше див. Як Велика рецесія впливає на структурне безробіття? )

Вплив на багатство

Незважаючи на безробіття, зниження цін на дому та загальне зниження пенсійних накопичувальних рахунків, рівень бідності для осіб, які мають доступ до виплат соціального страхування, залишається незмінним, згідно з повідомленням PRB 2015 року. Люди похилого віку мали більше втратити багатство. З 2007 по 2011 рік середня чиста вартість серед дорослих у віці 65 років і старших знизилася на 64, 0121 дол. США порівняно з 72, 380 дол. США для осіб 55 до 64 років, 60 295 доларів для працівників віком від 35 до 54 років та 2 094 доларів для осіб віком до 35 років. менший відсоток зменшення багатства за цей період, коли віці від 65 років і старші бачили зменшення їх чистої вартості лише на 25%, в той час як ті, що склали від 55 до 64 років, зазнали падіння на 33%, а ті, кому від 35 до 54 років, зазнали падіння на 61%.

Зрештою, вплив спаду на багатство старших дорослих був скромним. Розглянувши майбутні значення соціального забезпечення та пенсій із визначеними виплатами, у Бебі-бумерів у 50-х роках було зменшено статок на 3, 6% між 2006 та 2012 роками. До 2012 року старші дорослі в цілому відновили більшість багатства, втраченого під час Великої рецесії. Але це залежало від того, як вони відреагували на початкові зниження. За даними Fidelity, станом на червень 2017 року серед людей, які залишалися інвестованими з 2007 року, середній приріст становив близько 240%, а ті, хто продав свої акції у 2008 чи на початку 2009 року та пізніше стрибнув на ринок, пізніше зростав лише 157%.

Вплив на домашні цінності та витрати

До 2010 року 15% власників будинків до 50 років тримали підводні іпотечні кредити. Однак лише 7% людей віком від 50 до 64 років мали будинки з негативним капіталом, і лише 4% іпотечних кредитів, що належать людям старше 65 років, були «догори ногами». Американці втратили трильйони доларів власного капіталу під час фінансової кризи. Але якщо вони не намагалися продати житло в той період, люди похилого віку значною мірою не шкодували негативних наслідків цієї втрати через низькі залишки іпотечних кредитів або іпотечних кредитів, які були погашені до початку спаду. (Докладніше див. Фінансова криза + 10: Де зараз ціни на житло ">

Це не означає, що вони були недоторкані. Під час Великої рецесії 33% людей у ​​віці від 55 до 64 років скоротили витрати, включаючи скорочення витрат на охорону здоров'я, харчування та інші. Навпаки, лише 17% тих, хто старше 75 років, скоротили свої витрати. Насправді, старші люди похилого віку мали більше шансів на збільшення витрат, що свідчить про те, що вони були дещо ізольованими фінансово.

Деякі літні американці, які скорочували витрачений час (готували вдома) замість грошей (їли). Одним із аспектів витрат, які виявилися, було віра старших дорослих у те, що вони матимуть менше грошей, щоб передати своїм дітям - приблизно на 20% менше, за даними одного з досліджень.

Вплив на зайнятість та пенсію

У той час як безробіття різко зросло під час рецесії, багато Бебі-бумерів змогли залишитися на роботі, зменшивши загальну кількість. Загальний вік робочої сили збільшився під час та відразу після спаду. За даними Gallup, кількість американців, які працювали 65 років і старше, зросла на 3% між 2010 і 2013 роками, тоді як кількість робітників у віці від 18 до 29 зменшилася на 2%.

Причина виникнення проблем у старших робітників була, ймовірно, через людей похилого віку, які залишилися в робочій силі або знову вступили в неї, щоб відновити пенсійні заощадження. Інші фактори включали необхідність підтримки молодших членів сім’ї, які втратили роботу або житло.

Пенсіонери, близькі до пенсійного віку наприкінці рецесії, які вирішили залишитись у робочій силі, зробили це в середньому ще чотири роки. Частка статків, втрачених під час спаду, не виявилася фактором. Старі робітники довше перебували в робочій силі кілька років до спаду.

Вплив на здоров'я

Економічне та фізичне здоров'я пов'язані між собою. Деякі люди похилого віку, які побачили зменшення багатства під час рецесії, відмовилися від відвідування лікаря, відмовилися від ліків і зазнали більшої напруги, що саме по собі є фактором здоров'я. В одному з досліджень було встановлено, що люди віком від 45 до 66 років, які втрачають роботу під час рецесії, мають більший ризик померти, ніж ті, хто втрачає роботу в нерецесійний період.

Однак станом на 2017 рік 9, 6 мільйонів американців віком від 65 років працювали (або шукали роботу). Близько 99% людей похилого віку мали охорону здоров'я, більшість (97%) отримували регулярну медичну допомогу. Лише 3% сказали, що уникали догляду через витрати.

Фактор банкрутства

За даними Інституту фінансової грамотності (IFL), 21, 8% банкрутств у 2006 році було подано людьми віком від 55 років. До 2009 року він становив до 25%. Історично, коли люди похилого віку подають заяву про банкрутство, медична заборгованість є основною причиною. Факторами були фінансова криза, втрачені доходи, безробіття та виснажені пенсійні рахунки. Зростання банкрутства серед літніх американців триває і донині. Недавнє дослідження показало, що рівень банкрутства серед тих, хто старше 65 років, є втричі більшим, ніж у 1991 році.

Не все це можна звинуватити у Великій рецесії. Дослідження IFL припускає, що 30-річна зміна фінансового ризику від уряду та роботодавців до фізичних осіб - здебільшого шляхом заміни пенсій із визначеними виплатами на плани з визначеними внесками, наприклад, 401 (k) s - є великою частиною проблеми разом зі зменшенням доходів та більшими витратами на охорону здоров'я.

Суть

Є 50 мільйонів американців старше 65 років. Усі вони пройшли через Велику рецесію. Хоча дві історії не однакові, є деякі загальні теми:

• Більшість бачила втрату вартості своїх пенсійних заощаджень та домашніх цінностей, але до 2012 року більшість відновила майже все це.
• Скорочення витрат було скромним, а старші люди похилого віку фактично витрачали більше.
• Рішення залишитися в робочій силі та коли вийти на пенсію значною мірою не вплинули на кількість втраченого багатства.
• Здоров’я, здається, постраждало під час економічних спадів, насамперед через тенденцію скорочення візитів до лікарів та ліків. Втім, станом на 2017 рік 99% людей старше 65 років мали певний тип медичного обслуговування, а 97% заявили, що отримують регулярну медичну допомогу.
• Хоча банкрутство серед людей похилого віку зросло після фінансової кризи, воно може бути пов'язане зі збільшенням фінансового ризику, який беруть на себе люди, а не з самим спадом.

Кожен 10-ий літніх людей зараз живе в бідності. Багато інших 90% загинуть з більшим багатством, ніж вони мали, покинувши робочу силу.