Вимоги до капіталу
Вимоги до капіталу - це стандартизовані норми, встановлені для банків та інших депозитарних установ, які визначають, скільки ліквідного капіталу (тобто цінних паперів, що легко продаються) повинен утримуватися по відношенню до певного рівня їхніх активів.
Ці стандарти також відомі як регулятивний капітал. Ці стандарти встановлюються регулюючими органами, такими як Банк міжнародних розрахунків (BIS), Федеральна корпорація страхування вкладів (FDIC) або Федеральна резервна рада (ФРС).
Розлючений громадський та непростий інвестиційний клімат зазвичай виявляються каталізаторами законодавчої реформи в капітальних вимогах, особливо коли безвідповідальна фінансова поведінка великих установ розглядається як винуватця фінансової кризи, краху ринку чи спаду.
Ключові вивезення
- Вимоги до капіталу - це регуляторні стандарти для банків, які визначають, скільки ліквідного капіталу (легко продаються активи) вони мають тримати в руці, що стосується їх загальних фондів.
- Виразіть як відношення вимоги до капіталу, засновані на зваженому ризику різних активів банків.
- У США адекватно капіталізовані банки мають коефіцієнт активів 1-го зваженого капіталу до ризику, принаймні 4%.
- Вимоги до капіталу часто посилюються після економічного спаду, краху на фондовому ринку або іншого типу фінансової кризи.
Основи вимог до капіталу
Вимоги до капіталу встановлюються для того, щоб у банках та фондах депозитарних установ не переважали інвестиції, що збільшують ризик дефолту. Вони також гарантують, що банки та депозитарні установи мають достатній капітал для підтримання операційних збитків (ОЛ), в той же час вшановуючи виведення коштів.
У Сполучених Штатах вимога до капіталу для банків ґрунтується на кількох чинниках, але в основному зосереджена на зваженому ризику, пов'язаному з кожним видом активів, що зберігаються в банку. Ці вказівки щодо вимог до капіталу на основі ризику використовуються для створення коефіцієнтів капіталу, які потім можуть бути використані для оцінки кредитних установ на основі їх відносної сили та безпеки. Адекватно капіталізована установа, заснована на Федеральному законі про страхування вкладів, повинна мати коефіцієнт первинного капіталу, зваженого на 1-й рівень, принаймні 4%. Зазвичай капітал першого рівня включає звичайні акції, розкриті резерви, нерозподілений прибуток та певні типи привілейованих акцій. Установи із співвідношенням нижче 4% вважаються недостатньо капіталізованими, а ті, що не перевищують 3%, значно недостатніми.
Вимоги до капіталу: пільги та недоліки
Вимоги до капіталу мають на меті не лише утримати платоспроможність банків, але, в свою чергу, забезпечити безпеку всієї фінансової системи. В епоху національних та міжнародних фінансів жоден банк не є островом, як відзначають прихильники регуляції - шок для одного може вплинути на багатьох. Отже, тим більше причин для жорстких стандартів, які можна застосовувати послідовно та використовувати для порівняння різної надійності установ.
Проте вимоги до капіталу мають свої критики. Вони стверджують, що більш високі вимоги до капіталу можуть зменшити ризик банківської діяльності та конкуренцію у фінансовому секторі (виходячи з того, що нормативні акти завжди виявляються дорожчими для менших установ, ніж для більших). Зобов’язуючи банки зберігати певний відсоток активів ліквідним, вимоги можуть гальмувати здатність установ інвестувати та заробляти гроші - і таким чином надавати кредити клієнтам. Підтримання певного рівня капіталу може збільшити їх витрати, що, в свою чергу, збільшує витрати на запозичення чи інші послуги для споживачів.
Плюси
Переконайтесь, що банки залишаються платоспроможними, уникайте дефолту
Забезпечити доступ вкладників до коштів
Встановити галузеві стандарти
Укажіть спосіб порівняння, оцінки закладів
Мінуси
Підвищуйте витрати для банків та зрештою споживачів
Перешкоджати можливості банків інвестувати
Зменшити доступність кредитів, позик
Приклади реального світу вимог до капіталу
Глобальні вимоги до капіталу з роками зростали все вище та нижче. Вони мають тенденцію до зростання після фінансової кризи або економічного спаду.
До 1980-х років в банках не було загальних вимог щодо достатності капіталу. Капітал був лише одним із багатьох факторів, які використовувались при оцінці банків, а мінімум був розроблений під конкретні установи.
Коли в 1982 році Мексика заявила, що не зможе обслуговувати виплату відсотків за своїм державним боргом, вона породила глобальну ініціативу, яка призвела до такого законодавства, як Закон про міжнародний нагляд за кредитами 1983 року. За допомогою цього законодавства та підтримки великих американських, європейських та Японські банки, Базельський комітет з банківського регулювання та наглядової практики 1988 року оголосили, що для міжнародно активних комерційних банків відповідні вимоги до капіталу будуть підвищені з 5, 5% до 8% від загальних активів. За нею слідував Базель II у 2004 році, який включив види кредитного ризику при розрахунку коефіцієнтів.
Однак, як розвинулося 21 століття, система застосування ваги ризику до різних видів активів дозволила банкам мати менший капітал із сукупними активами. Традиційним комерційним позикам було надано вагу 1. Одна вага означала, що на кожні 1 долар комерційних позик, що зберігаються на балансі банку, від них потрібно буде зберегти вісім центів капіталу. Однак стандартним житловим іпотечним кредитам було надано вагу 0, 5, іпотечні цінні папери (MBS), випущені Fannie Mae або Freddie Mac, отримали вагу 0, 2, а короткострокові державні цінні папери отримали вагу 0. Управління активами відповідно основні банки могли підтримувати нижчі коефіцієнти капіталу, ніж раніше.
Світова фінансова криза 2008 року дала поштовх для прийняття Закону про реформу Додд-Франка на Уолл-стріт та захисту прав споживачів 2010 року. Створений для того, щоб найбільші американські банки підтримували достатній капітал, щоб протистояти систематичним шокам банківській системі, Додд-Франк - зокрема, у розділі, відомому як поправка Коллінза, встановлено коефіцієнт капіталу першого рівня, який становить 4%, згаданий вище. В усьому світі Базельський комітет з банківського нагляду оприлюднив Базель III, положення, які ще більше посилюють вимоги до капіталу для фінансових установ у всьому світі.
Порівняйте інвестиційні рахунки Ім’я постачальника Опис Розкриття рекламодавця × Пропозиції, що з’являються в цій таблиці, є партнерствами, від яких Investopedia отримує компенсацію.