Визначено коефіцієнт захоплення вниз на ринку

Коефіцієнт захоплення спадних ринків - це статистичний показник загальної ефективності інвестиційного менеджера на спадних ринках. Він використовується для оцінки ефективності інвестиційного менеджера щодо показника в періоди, коли цей індекс знизився. Коефіцієнт обчислюється діленням прибутку менеджера на віддачу індексу під час зниження ринку та множення цього коефіцієнта на 100.

Порушення коефіцієнта захоплення вниз на ринку

Інвестиційний менеджер, який має коефіцієнт зниженого ринку менше 100, перевершив показник під час ринку. Наприклад, менеджер із коефіцієнтом захоплення вниз на рівні 80 вказує на те, що портфель менеджера знизився лише на 80% на стільки ж, скільки й індекс за відповідний період. Багато простих аналітиків використовують цей простий розрахунок у своїх більш широких оцінках керівників інвестицій.

Оцінюючи інвестиційного менеджера, найкраще також враховувати коефіцієнт залучення до ринку. Це коефіцієнт розраховується аналогічно, за винятком того, що прибутки на ринку знижуються на прибутки, що перевищуються. Після того, як коефіцієнт захоплення верхнього ринку стане відомим, ви можете порівняти його із коефіцієнтом зниження ринку, і це може виявити, що менеджер із великим коефіцієнтом зниження ринку все ж перевершує ринок.

Приклад коефіцієнта захоплення на ринку

Наприклад, якщо коефіцієнт зниженого ринку становить 110, а коефіцієнт зростання до 140 - то менеджер зміг компенсувати низькі показники низького ринку високими показниками зростання на ринку. Ви можете кількісно оцінити це, поділивши коефіцієнт зростання на ринок на коефіцієнт зниження ринку, щоб отримати загальний коефіцієнт захоплення. У нашому прикладі ділення 140 на 110 дає загальний коефіцієнт захоплення 1, 27, що вказує на ефективність на ринку більше, ніж компенсує показники зниження ринку. Те ж саме, якщо менеджер працює краще на низьких ринках, ніж на ринках. Якщо коефіцієнт подорожчання лише 90, а коефіцієнт зниження ринку - 70, то загальний коефіцієнт захоплення становить 1, 29, що вказує на те, що менеджер перевершує загальний ринок.

Порівняйте інвестиційні рахунки Ім’я постачальника Опис Розкриття рекламодавця × Пропозиції, що з’являються в цій таблиці, є партнерствами, від яких Investopedia отримує компенсацію.

Пов'язані умови

Коефіцієнт захоплення верхнього ринку Коефіцієнт залучення до ринку використовується для оцінки ефективності роботи менеджера інвестицій відносно індексу в періоди, коли цей індекс зростав. more Mean Просте математичне середнє набір з двох або більше чисел. Середнє значення для заданого набору чисел може бути обчислене методом середнього арифметичного, який використовує суму чисел у ряді та методом геометричного середнього. більше Середній показник Бетінг Середній показник ватингу - це статистичний показник, який використовується для оцінки здатності професійного менеджера з інвестицій відповідати або бити їх індекс. Часто середній показник 50% використовується як мінімальний поріг для вимірювання інвестиційного успіху. докладніше Як працює коефіцієнт левериджу Коефіцієнт левериджу - це будь-який із декількох фінансових вимірів, який розглядає, скільки капіталу надходить у вигляді боргу, або який оцінює здатність компанії виконувати фінансові зобов'язання. докладніше Як працює рентабельність власного капіталу. Рентабельність власного капіталу (ROE) - це показник фінансових показників, обчислений шляхом ділення чистого доходу на власний капітал. Оскільки власний капітал акціонерів дорівнює активу компанії за вирахуванням її боргу, ROE можна вважати рентабельністю чистих активів. більше Коефіцієнти активності вимірюють здатність фірми конвертувати різні рахунки в своїх балансах у грошові кошти або продажі. більше Партнерські посилання