Індекс грошових потоків - визначення та використання MFI
Індекс грошових потоків (MFI) - це технічний осцилятор, який використовує ціну та обсяг для ідентифікації перекуплених або перепроданих умов в активі. Він також може бути використаний для виявлення розбіжностей, які попереджають про зміну ціни. Осцилятор рухається між 0 і 100.
На відміну від звичайних осциляторів, таких як Індекс відносної міцності (RSI), Індекс грошових потоків містить як дані про ціну, так і обсяги, на відміну від справедливої ціни. З цієї причини деякі аналітики називають MFI зваженим RSI.
Ключові вивезення
- Індикатор, як правило, розраховується з використанням 14 періодів даних.
- Зчитування MFI вище 80 вважається перекупленим, а показник MFI нижче 20 вважається перепроданим.
- Перекуплена і перепродана не обов'язково означає, що ціна буде зворотна, лише що ціна (факторинг на обсяг) знаходиться поблизу високої або низької її недавнього цінового діапазону.
- Творці індексу, Джин Куонг і Avrum Soudack, рекомендували використовувати 90 і 10 в якості перекупленних і перепроданих рівнів. Ці рівні досягаються рідко, але коли вони є, це часто означає, що ціна може бути обумовлена зміною напрямку.
- Заслуговує на увагу розбіжність між показником і ціною. Наприклад, якщо показник зростає, коли ціна падає або є рівною, ціна може почати зростати.
Формули для індексу грошових потоків (MFI):
Індекс грошових потоків = 100−1001 + Коефіцієнт грошового потоку: Коефіцієнт грошового потоку = 14 Період Позитивний грошовий потік14 Період Від’ємний грошовий потік Рядовий потік грошей = Типова ціна * ОбсягТипова ціна = Високий + Низький + Закрити3 \ Початок {узгоджений} & \ текст {Гроші Індекс потоку} = 100- \ frac {100} {1+ \ текст {Коефіцієнт грошових потоків}} \\ & \ textbf {де:} \\ & \ текст {Коефіцієнт потоку грошей} = \ frac {\ текст {14 Період Позитивний грошовий потік}} {\ текст {14 Період негативного грошового потоку}} \\ & \ текст {Сирий грошовий потік} = \ текст {Типова ціна * Обсяг} \\ & \ текст {Типова ціна} = \ frac {\ текст {Високий + Низький + Закрити}} {3} \\ \ кінець {вирівняний} Індекс грошових потоків = 100-1 + Коефіцієнт грошового потоку100 де: Коефіцієнт грошового потоку = 14 Період негативного грошового потоку14 Період Позитивний грошовий потік Сирий грошовий потік = Типова ціна * Об'ємна типова ціна = 3Висока + Низька + Закрити
Коли ціна прогресує від одного періоду до наступного Сировинні потоки позитивні, вони додаються до Позитивного грошового потоку. Якщо Сировинні потоки від’ємні, оскільки ціна знизилася за цей період, він додається до Негативного грошового потоку.
Як розрахувати індекс грошових потоків (ПІФ)
Існує кілька кроків для розрахунку індексу грошових потоків. Якщо це робити вручну, рекомендується використовувати електронну таблицю.
- Обчисліть типову ціну для кожного з останніх 14 періодів.
- За кожним періодом зазначте, чи була типова ціна вищою чи нижчою за попередній період. Це підкаже, чи є потоки сировини позитивними чи негативними.
- Обчисліть потік сировинних грошей, помноживши типову ціну на обсяг для цього періоду. Використовуйте від’ємні чи додатні цифри залежно від того, чи був період збільшення чи зменшення (див. Крок вище).
- Обчисліть коефіцієнт грошових потоків, склавши всі позитивні грошові потоки за останні 14 періодів і розділивши їх на від’ємні грошові потоки за останні 14 періодів.
- Обчисліть індекс грошових потоків (MFI), використовуючи співвідношення, знайдене на кроці четвертому.
- Продовжуйте робити обчислення по мірі завершення кожного нового періоду, використовуючи лише останні 14 періодів даних.
Про що вам говорить "Індекс грошових потоків" (MFI) ">
Один з основних способів використання індексу грошових потоків - це розбіжність. Дивергенція - це коли коливач рухається у зворотному напрямку ціни. Це є сигналом потенційного зміни у переважаючому ціновому тренді.
Наприклад, дуже високий індекс грошових потоків, який починає опускатися нижче показника 80, в той час як основна безпека продовжує зростати, є сигналом зворотної ціни до зворотного боку. І навпаки, дуже низький показник MFI, який піднімається над показником 20, в той час як основна безпека продовжує продаватись, є сигналом зворотного перевертання цін.
Торговці також стежать за більшими розбіжностями, використовуючи кілька хвиль у ціні та MFI. Наприклад, акція досягає 10 доларів, повертається до 8 доларів, а потім курсує до 12 доларів. Ціна зробила два наступні максимуми - від 10 до 12 доларів. Якщо MFI зростає нижче, коли ціна досягає 12 доларів, показник не підтверджує новий максимум. Це може передвіщати зниження ціни.
Перекуплені та перепродані рівні також використовуються для сигналізації можливих торгових можливостей. Рухи нижче 10 і вище 90 зустрічаються рідко. Торговці спостерігають за тим, як MFI рухається назад вище 10, щоб сигналізувати про тривалу торгівлю, і опускатися нижче 90, щоб сигналізувати про коротку торгівлю.
Інші виїзди з перекупленої або перепроданої території також можуть бути корисними. Наприклад, коли актив перебуває у тенденції до зростання, падіння нижче 20 (або навіть 30), а потім ралі назад над ним може означати, що відкат закінчився, а зростання цін відновиться. Те саме стосується і спаду. Короткостроковий мітинг може підштовхнути ПІФ до 70 або 80, але коли він опуститься нижче, це може бути час для короткої торгівлі для підготовки до іншого падіння.
Різниця між індексом грошових потоків (MFI) та індексом відносної сили (RSI)
MFI та RSI дуже тісно пов'язані. Основна відмінність полягає в тому, що MFI включає обсяг, тоді як RSI - ні. Прихильники обсягу аналізу вважають, що це провідний показник. Тому вони також вірять, що MFI подаватиме сигнали та попереджатиме про можливі реверсії більш своєчасно, ніж RSI. Один показник не кращий за інший, вони просто включають різні елементи і, отже, подаватимуть сигнали в різний час.
Обмеження індексу грошових потоків (ПФІ)
MFI здатний видавати помилкові сигнали. Це коли індикатор робить щось, що вказує на гарну можливість торгівлі, але ціна не рухається так, як очікувалося, що призводить до втрати торгівлі. Розбіжність може не призвести, наприклад, до зміни ціни.
Індикатор також може не попереджати про щось важливе. Наприклад, хоча розбіжність може призвести до зміни ціни протягом певного часу, розбіжність не буде присутньою для всіх перетворень цін. Через це трейдерам рекомендується використовувати інші форми аналізу та контролю за ризиками, а не покладатися виключно на один показник.
Порівняйте інвестиційні рахунки Ім’я постачальника Опис Розкриття рекламодавця × Пропозиції, що з’являються в цій таблиці, є партнерствами, від яких Investopedia отримує компенсацію.