Аналітик досліджень
Аналітик-аналітик - це професіонал, який готує слідчі звіти щодо цінних паперів або активів для внутрішнього або клієнтського використання. Інші назви цієї функції включають аналітик цінних паперів, інвестиційний аналітик, аналітик власного капіталу, аналітик рейтингів або просто "аналітик".
Робота, проведена аналітиком-дослідником, полягає у прагненні вивчити, дослідити, знайти чи переглянути факти, принципи та теорії для внутрішнього використання фінансовою установою або зовнішнім фінансовим клієнтом. Звіт, який готує аналітик, тягне за собою перевірку публічних записів цінних паперів компаній або галузей, і часто завершує рекомендацію "купувати", "продавати" або "утримувати".
Якщо дослідник-аналітик бере участь у інвестиційному банку або фірмі з цінними паперами, підконтрольною організації-члену Органу регулювання фінансової індустрії (FINRA), від нього може знадобитися зареєструватися в організації, що саморегулюється, та / або скласти певні іспити.
Аналітики, що купують покупці, визначать, наскільки перспективна інвестиція виглядає та наскільки вона співпадає з інвестиційною стратегією фонду; Аналітики, які продають сторону, - це ті, хто часто вислуховує рекомендації щодо "сильної покупки", "переваги", "нейтралітету" чи "продажу".
Основи бути аналітиком досліджень
Аналітики досліджень зазвичай діляться на дві групи: "купівля" та "продаж-сторона". Аналітичний аналітик з питань купівлі (брокерського), зайнятий компанією з управління активами, рекомендує цінні папери для інвестицій. Дослідження аналітика-аналітики (інвестиційної фірми), як правило, продається стороні, що купує. Дослідження на стороні продажу також надаються клієнтам безкоштовно для розгляду, наприклад, у спробі перемогти бізнес. Такі дослідження можуть бути використані для просування компаній.
Аналітики, які займаються науково-дослідними дослідженнями, часто вважаються більш професійними, академічними та авторитетними порівняно з сторонами продажу. Робочі дослідницькі роботи, що продаються на ринку, часто уподібнюються маркетинговим, часто платять більші зарплати.
Аналітики досліджень можуть працювати в різних компаніях, таких як менеджери з активів, інвестиційні банки, страховики, хедж-фонди, пенсійні фонди, брокерські компанії або будь-який бізнес, який потребує стискання даних, щоб визначити тенденції або прийняти рішення про оцінку, прийняти інвестиційне рішення або прогноз світогляд компанії або активу. Відповідно до звіту US News Best Jobs, середня зарплата досліднику-аналітику в 2015 році становила 62 150 доларів США, тоді як найкраще сплачений заробіток перевищував 120 000 доларів, а найнижчий 33 530 доларів.
Ключові вивезення
- Аналітик-аналітик - це професіонал, який готує слідчі звіти щодо цінних паперів або активів для внутрішнього або клієнтського використання.
- Робота, проведена аналітиком-дослідником, полягає у прагненні вивчити, дослідити, знайти чи переглянути факти, принципи та теорії для внутрішнього використання фінансовою установою або зовнішнім фінансовим клієнтом.
- Звіт, який готує аналітик, тягне за собою перевірку публічних записів цінних паперів компаній або галузей, і часто завершує рекомендацію "купувати", "продавати" або "утримувати".
- Основні відмінності між аналітиками, що купують покупців, і тими, хто продає, - це тип фірми, в якій вони працюють, та люди, яким вони дають рекомендації.
Кваліфікація аналітичного аналітика
Компаніям, які використовують аналітиків досліджень, іноді потрібна ступінь магістра у галузі фінансів або призначення сертифікованого фінансового аналітика (CFA) поверх декількох регуляторних перешкод. Аналітикам-дослідникам може знадобитися скласти іспит на серії 86/87, якщо вони залучені до організації-члена.
Інші ліцензії на цінні папери часто вимагають включати загальну ліцензію представників цінних паперів серії 7 та єдину ліцензію агента з цінних паперів серії 63. Ліцензії FINRA зазвичай пов'язані з продажем певних цінних паперів як зареєстрованого представника фірми. Інвестиційні аналітики можуть також прагнути отримати сертифіковану фінансову аналітику (CFA).
Фінансовий аналітик Versus Research Analyst
Фінансові фірми в США насправді не мають єдиного визначення жодної роботи. Деякі фінансові аналітики справді є лише дослідниками, які збирають та організовують ринкові дані, а інші складають конкретні пропозиції щодо інвестицій у цінні папери з великими інституційними клієнтами. Так само деякі аналітики досліджень прославляють маркетингових спеціалістів, а інші застосовують соціально-економічні чи політичні уявлення і, ймовірно, краще класифікуються як консультанти з управління.
Можна звузити відмінності між дослідниками та фінансовими аналітиками. Взагалі кажучи, фінансові аналітики зосереджуються на аналізі інвестицій та ефективності ринку. Вони покладаються на фундаментальне розуміння оцінки бізнесу та економічних принципів для створення звітів та надання рекомендацій; вони - закулісні експерти. Аналітики, що займаються науковими дослідженнями, займають менш розпорядчу роль, ніж фінансові аналітики. Замість того, щоб дивитись через об'єктив широких економічних принципів, вони зосереджуються більше на математичних моделях, щоб отримати об'єктивні відповіді про історичні дані.
Фінансові аналітики збирають та аналізують дані, але завжди в контексті попереднього дедуктивного розуміння того, як повинні функціонувати ринки. Їх мислення є системним і, особливо на старших рівнях, суб'єктивним. Аналітики досліджень, як правило, орієнтовані на операції. Надайте аналітику-досліднику ряд входів, і він зможе розрахувати найефективніший спосіб максимізувати вихід. Якщо дослідник-аналітик працює в бізнесі з цінними паперами, цілком ймовірно, що рекомендації можуть бути зроблені на основі визначених критеріїв.
Купуйте аналогічні аналітики з боку продажу
Основні відмінності між цими двома типами дослідників-дослідників - це тип фірми, яка їх працює, та люди, яким вони дають рекомендації.
Аналітик, що продає, працює для брокерської фірми або фірми, яка управляє окремими рахунками та дає рекомендації клієнтам фірми. Аналітичний аналітик, що займається покупкою, зазвичай працює для інституційних інвесторів, таких як хедж-фонди, пенсійні фонди або пайові фонди. Ці люди проводять дослідження та дають рекомендації менеджерам грошових коштів фонду, який їх працює.
Порівняйте інвестиційні рахунки Ім’я постачальника Опис Розкриття рекламодавця × Пропозиції, що з’являються в цій таблиці, є партнерствами, від яких Investopedia отримує компенсацію.