Правило 78
Правило 78 - це метод, який використовують деякі кредитори для обчислення відсоткових витрат за кредит. Правило 78 вимагає позичальника сплачувати більшу частку відсотків за попередню частину кредитного циклу, що зменшує потенційні заощадження позичальника при виплаті їхнього кредиту.
Розуміння Правила 78
Правило 78 надає більшої ваги місяцям у попередній частині позикового циклу позичальника при обчисленні відсотків, що збільшує прибуток позикодавця. Цей тип графіку нарахування відсотків використовується в основному за неповоротними позиками з фіксованою ставкою. Правило 78 є важливим фактором для позичальників, які потенційно мають намір погасити свій кредит достроково.
Важливим для позичальників, які мають намір погасити позику достроково, правило 78 стверджує, що позичальник повинен сплатити більшу частину процентної ставки в попередній частині кредитного циклу, а це означає, що позичальник заплатить більше, ніж вони звичайна позика.
Обчислення правила 78 відсотків за позикою
Методика процентних ставок за правилом 78 є більш складною, ніж проста річна процентна ставка (КВП). В обох видах позик, однак позичальник сплачує однакову суму відсотків за кредит, якщо здійснює платежі за повний цикл позики без попередньої оплати.
Методика за правилом 78 надає додаткову вагу місяцям у попередньому циклі позики. Його часто використовують кредитори з короткостроковою розстрочкою, які надають позики позичальникам, що продаються на первинному рівні.
У випадку позики на 12 місяців, позикодавець підсумує кількість цифр за 12 місяців у наступному розрахунку:
- 1 + 2 + 3 + 4 + 5 + 6 + 7 + 8 + 9 + 10 + 11 + 12 = 78
Для кредиту на один рік загальна кількість цифр дорівнює 78, що пояснює термін Правило 78. Для дворічної позики загальна сума цифр становила б 300.
Із розрахункової суми місяців позикодавець зважує відсоткові платежі у зворотному порядку, застосовуючи більшу вагу до попередніх місяців. Для кредиту на рік, коефіцієнт зважування складе 12/78 від загальної суми відсотків у перший місяць, 11/78 у другому місяці, 10/78 у третьому місяці тощо. Для дворічної позики коефіцієнт зважування становив би 24/300 у першому місяці, 23/300 у другому місяці, 22/300 у третьому місяці тощо.
Правило 78 проти простого відсотка
При погашенні позики виплати складаються з двох частин: основної суми та нарахованих відсотків. Правило 78 зважує більш ранні виплати, ніж більш пізні виплати. Якщо позика не буде припинена або погашена достроково, загальна сума відсотків, сплачена між простими відсотками і Правилом 78, буде рівною. Однак, оскільки правило 78 зважує більш ранні виплати, ніж більш простий метод відсотків, погашення позики достроково призведе до того, що позичальник сплачує трохи більше відсотків в цілому.
Ключові вивезення
- Правило 78 - це метод, який використовують деякі кредитори для обчислення відсоткових витрат за кредит.
- Правило 78 призначає попередньо розраховані відсоткові витрати, які надають перевагу позикодавцю над позичальником за короткостроковими позиками або якщо позика виплачується достроково.
- Методика за правилом 78 надає додаткової ваги місяцям у попередньому циклі позики, тому більша частина відсотків виплачується раніше.
Різниця в заощадженнях від ранньої передоплати за позикою за правилом 78 проти простого відсоткового кредиту не має істотного значення у випадку короткострокових позик. Наприклад, позичальник, який отримав дворічний кредит у розмірі 10 000 доларів США за фіксованою ставкою 5%, сплачував би загальний відсоток у розмірі 529, 13 доларів США протягом усього кредитного циклу як за правило 78, так і за просту процентну позику.
У перший місяць позики за правилом 78 позичальник заплатив би 42, 33 долара. У перший місяць простого відсоткового кредиту відсотки обчислюються як відсоток від непогашеної основної суми, а позичальник платить 41, 67 долара. Позичальнику, який хотів би погасити позику через 12 місяців, потрібно було б сплатити 5224, 71 долара США за просту процентну позику та 5126, 98 доларів США за кредит 78 правила.
Факт швидкого: У 1992 році законодавство заборонило цей вид фінансування незаконним для позик у США тривалістю понад 61 місяць.
Порівняйте інвестиційні рахунки Ім’я постачальника Опис Розкриття рекламодавця × Пропозиції, що з’являються в цій таблиці, є партнерствами, від яких Investopedia отримує компенсацію.